По данным газет «Коммерсант» и «Ведомости», совет директоров банка "Российский капитал" 22 июля 2016 года должен был рассмотреть вопрос о выходе из состава участников ООО "АФГ Националь".
Сейчас, по данным "СПАРК-Интерфакс", банку принадлежит 19,9% ООО, еще 80,1% записаны на кипрскую NAFG (SIZ) Ltd. Конечным бенефициаром "АФГ Националь" считается основатель агрохолдинга и гендиректор ГК "ТНС энерго" Дмитрий Аржанов.
Как сообщили в пресс-службе "Российского капитала", решение о продаже доли в "АФГ Националь" связано с перспективой вхождения в его капитал РФПИ и его партнеров. Представитель "АФГ Националь" добавил, что пакет банка будет выкуплен действующими совладельцами агрохолдинга пропорционально их существующим долям.
Имена всех владельцев и их доли в "АФГ Националь" не раскрыли, сказав лишь, что "это Дмитрий Аржанов и его партнеры". Господин Аржанов через представителя передал, что его доля в "АФГ Националь" "близка к контролирующей".
Холдинг "АФГ Националь" создан в феврале 2013 года в результате слияния производителя и переработчика риса AF-Group с дистрибьютором фасованных круп "Ангстрем". По собственным данным, холдинг является лидером российского рынка риса с долей 22%.
Также он производит фасованные крупы (доля рынка — 18%) в Краснодарском крае и Ростовской области, картофель и овощи открытого грунта на площадках в Нижегородской, Новгородской и Ростовской областях.
Финансовые показатели "АФГ Националь" не раскрываются. Дмитрий Аржанов оценивал выручку холдинга по 2014 году в 9 млрд руб., EBITDA — в 3 млрд руб., сообщал Reuters. По прогнозу господина Аржанова, в 2015 году холдинг должен получить около 13 млрд руб. выручки.
"Российский капитал" вошел в число учредителей "на раннем этапе развития холдинга" в 2015 году, рассказали представители сторон. Объем вложенных средств, в обмен на которые банк получил свой пакет, и условия инвестирования они не уточнили.
В "Российском капитале" добавили, что "удовлетворены результатами инвестиций". Закрытие сделки планируется в августе, ее сумму стороны не называют.
Доходность таких вложений для банка может составить 20–25% годовых, по оценке аналитика Газпромбанка Дарьи Снитко. В пищевой индустрии портфельные инвестиции банков как миноритария – редкость.
Инвесторы оценивают этот бизнес как недостаточно большой, рискованный и волатильный, рассуждает Снитко. С другой стороны, и владельцы предприятий консервативны и не готовы делиться бизнесом, отмечает аналитик: им интереснее другие инструменты – например, банковские кредиты, которые государство субсидирует и эффективная ставка получается ниже.
В июне этого года РФПИ и ряд ближневосточных фондов подписали соглашение об инвестициях в "АФГ Националь" в размере около 9 млрд руб. на паритетных началах.
По словам источника, знакомого с условиями сделки, одним из партнеров РФПИ стал суверенный инвестфонд ОАЭ Mubadala (с ним РФПИ создал в 2013 году совместный фонд объемом $2 млрд).
Гендиректор РФПИ Кирилл Дмитриев тогда говорил, что партнеры получат "миноритарную долю" в агрохолдинге в обмен на инвестиции. Эта доля составит около 20% в агрохолдинге, рассказал источник.
Деньги от РФПИ и фондов «АФГ Националь» направит на увеличение производства риса, картофеля, овощей и яблок, покупку сельхозземель.
Сделка с РФПИ и его партнерами еще не закрыта, поэтому они не участвуют в выкупе доли "Российского капитала", уточнили в "АФГ Националь".
Директор аналитического центра "Совэкон" Андрей Сизов оценивает стоимость "АФГ Националь" в 30-40 млрд руб., а 20% доли — в 6-8 млрд руб., что примерно соответствует объему инвестиций РФПИ и его партнеров.
Выкуп доли "Российского капитала" действующими владельцами, по мнению господина Сизова, может объясняться их желанием сохранить контроль в агрохолдинге после продажи пакета новым инвесторам.