Российский рынок M&A

ПериодСделкиОбъем
млн$
I кв.'22
100
4 822
IV кв.'21
122
18 166
III кв.'21
126
7 405

Крупнейшие сделки

ПокупательОбъектЦена
млн$
Сибур ХолдингТАИФ (Татарстано-американские инвестиции и финансы)
7 500
VitolВосток Ойл
3 198
СмикомЕвроцемент групп
2 170

ЗА ЧЕМ СЛЕДИТЬ

Самое популярное среди инвестиций
2 378,55  (-30,20%)
1 413,01  (-52,56%)
3 821,55  (-78,56%)
20 103,62  (-169,67%)
1 106,76  (-53,87%)
117,98  (+2,89%)
Источник Investfunds
  • Главная
  • Новости
  • НПФ "Сургутнефтегаз" может выкупить допэмиссию авиакомпании "Ютэйр"

НПФ "Сургутнефтегаз" может выкупить допэмиссию авиакомпании "Ютэйр"

Акционер авиакомпании "ЮТэйр" НПФ "Сургутнефтегаз" все же поможет перевозчику, который несколько месяцев ищет помощи у государства. Компания проведет допэмиссию, увеличив уставный капитал в 5,4 раза, и эти акции, по данным "Ъ", могут выкупить структуры НПФ.

Также компания намерена привлечь кредиты на 75 млрд руб. по ставкам ниже рыночных. При этом госгарантий по кредитам "ЮТэйр" пока не добилась: Минфин не верит в финансовую модель компании.

Акционеры авиакомпании "ЮТэйр" одобрили увеличение уставного капитала перевозчика на 3,13 млрд руб., размещение обыкновенных акций номиналом 1 руб. пройдет по открытой подписке. Цену размещения определит наблюдательный совет компании, цель размещения не уточняется. Сейчас уставный капитал "ЮТэйр" состоит из 577,2 млн акций номиналом 1 руб.

Акционеры также одобрили привлечение двух синдицированных кредитов на 56,5 млрд руб. Ставки по ним оказались значительно ниже рыночных: по семилетнему кредиту на 29,5 млрд руб.— на уровне 14% (такова же ключевая ставка ЦБ), а по 12-летнему до 27 млрд руб.— на символическом уровне 0,01%. В материалах "ЮТэйр" говорится, что в синдикат банков могут войти Сбербанк, банк "Россия", Ханты-Мансийский банк "Открытие", Московский кредитный банк, Юникредит-банк, Альфа-банк, "Глобэкс", Сургутнефтегазбанк, МТС-банк, "Балтийское финансовое агентство".

Также акционеры одобрили подписание семилетнего кредитного договора со Сбербанком на 18,6 млрд руб. под 14% годовых. В самой "ЮТэйр", опрошенных "Ъ" банках и в Райффайзенбанке (консультант компании по реструктуризации долгов) отказались от комментариев.

Источник "Ъ", знакомый с ситуацией, говорит, что допэмиссия, вероятнее всего, будет проведена в пользу основного акционера (НПФ "Сургутнефтегаз" напрямую владеет 60,7% акций) или финансового инвестора, входящего в структуру НПФ.

В начале февраля источник Reuters также называл возможным инвестором "ЮТэйр" его акционера, имеющего приоритет при выкупе допэмиссии. По данным СМИ, инвесторы были готовы предоставить "ЮТэйр" 25 млрд руб. на расчеты с кредиторами.

По словам источника "Ъ", цена размещения "должна быть выше номинала, иначе допэмиссия не имеет смысла для перевозчика с его многомиллиардной задолженностью". На конец 2014 года долг "ЮТэйр" с учетом лизинга составлял 167,8 млрд руб.

По оценкам Минфина, в финансовой модели компании отношение долга к EBITDA прогнозируется в 8,2 в 2015-м, 7,2 в 2016-м и в среднем 4,2 в 2017-2020 годах. Компания просила госгарантии по кредитам до 38,4 млрд руб., но в начале апреля глава Минэкономики Алексей Улюкаев сообщил, что объем госгарантии для "ЮТэйр" может составить около 19 млрд руб.

"ЮТэйр" не первый российский авиаперевозчик, которому в трудной ситуации с привлечением средств помогают акционеры. Так, авиакомпания "Сибирь" (S7) в этом году вдвое увеличила уставный капитал до 204 млн руб. за счет допэмиссии.

В пресс-службе компании "Ъ" пояснили, что допэмиссия проводилась среди акционеров по закрытой подписке (99,5% акций "Сибири" у ЗАО "Группа компаний С7" Натальи и Владислава Филевых). Борис Рыбак из Infomost замечает, что поддержка акционера может говорить о том, что сокращение издержек и оптимизация бизнеса дали результат и собственники и кредиторы готовы выбрать мягкий вариант вывода перевозчика из кризиса.

 

 

Слияния и поглощения в России. Использование информации

Настоящий сайт, размещенная на нем информация, текстовые и графические материалы, средства индивидуализации, а также любые связанные с ними права принадлежат ООО Сбондс.ру (далее — Cbonds Group). Воспроизведение, изменение, распространение или иное использование указанной информации, полностью или частично, другими лицами без письменного согласия Cbonds Group запрещено.

Cbonds Group вправе без предварительного уведомления вносить изменения в любые разделы настоящего сайта, а также обновлять содержимое или прекращать работу отдельных разделов сайта или сайта целиком в любое время по своему собственному усмотрению.

Cbonds Group предпринимает разумные меры по сохранению конфиденциальности любой информации, которая может время от времени передаваться через данный сайт и, при этом, вправе использовать такую информацию, включая, помимо прочего, персональные данные, для предоставления информации об услугах Cbonds Group, а также раскрывать такую информацию своим работникам, представителям, агентам или аффилированным лицам, а также государственным органам, требующим раскрытия такой информации на законном основании.

Информация, размещенная на данном сайте, не предназначена для распространения или использо-вания в любом государстве или юрисдикции, где ее распространение является противоречащим применимому законодательству и/или требует какой-либо регистрации со стороны Cbonds Group.

Информация, содержащаяся в материалах настоящего сайта, если специально не оговорено иное, носит информационный вспомогательный характер и/или является исключительно частным суж-дением специалистов Cbonds Group, не является рекламой каких-либо финансовых инструментов, продуктов или услуг или предложением/рекомендацией совершать операции на рынке ценных бумаг, а равно не может быть использована в качестве допустимого доказательства при урегулировании споров в судебном или во внесудебном порядке.

Любые инвестиции в ценные бумаги, иные финансовые инструменты или объекты, упоминаемые в материалах сайта, могут быть связаны со значительным риском, могут оказаться неэффективными или неприемлемыми для той или иной категории инвесторов. Необходимо обладать определенными знаниями и опытом в финансовых вопросах, в вопросах оценки преимуществ и рисков, связанных с инвестированием в тот или иной финансовый инструмент.

Cbonds Group предпринимает разумные усилия для получения размещаемой на сайте информации из источников, по ее мнению, заслуживающих доверия, но Cbonds Group не делает никаких заверений в отношении того, что информация или оценки, содержащиеся на настоящем сайте, являются достоверными, точными, своевременными или полными.

Ни Cbonds Group, ни кто-либо из ее работников, представителей, агентов или аффилированных лиц не несет ответственности:
• в отношении финансовых результатов, полученных в практической деятельности на основании использования информации, содержащейся на настоящем сайте;
• за достоверность любой информации, приведенной в составе правомерно размещенных на сайте материалов из внешних источников, и любые последствия использования этой ин-формации;
• за убытки, вызванные или возникшие в связи с настоящим сайтом, доступом к нему или невозможностью такого доступа, его использованием, неисправностями или перерывами в работе сайта или в результате какого-либо иного действия или бездействия сторон, вовлеченных в создание сайта или предоставления данных, содержащихся на сайте, независимо от того, контролирует ли Cbonds Group, привлеченные Cbonds Group лица либо поставщики программного обеспечения или услуг обстоятельства на это влияющие;
• за убытки, причиненные компьютерным вирусом во время передачи или получения доступа к услугам или информации на настоящем сайте, или же причиненные другим компьютерным кодом или программным средством, которые могут использоваться для получения доступа, уничтожения информации, повреждения, прерывания или создания другой помехи для работы настоящего сайта или программного, аппаратного обеспечения, информации или имущества любого пользователя.

Некоторые интернет-сайты могут содержать указатели для перехода на данный сайт, при этом, Cbonds Group не несет ответственность за содержание таких сайтов или за предлагаемые через них продукты или услуги, равно как за убытки любого рода, возникающие в связи с доступом, использованием, функционированием или соединением с другими интернет-сайтами, осуществленными с настоящего сайта.

Любые риски, вызванные или возникшие в связи с использованием настоящего сайта, несут исключительно его посетители.

показать весь текстскрыть текст