Контент-партнеры

Российский рынок M&A

ПериодСделкиОбъем
млн$
II кв.'20
73
2 706
I кв.'20
106
5 489
IV кв.'19
193
9 173

Крупнейшие сделки

ПокупательОбъектЦена
млн$
CNOOC Арктик СПГ-2
2 550
Китайская национальная компания по разведке и разработке нефти и газа (CNODC)Арктик СПГ-2
2 550
Центральный банк Российской Федерации (Банк России)Московский индустриальный банк (МИнБ)
2 048

Telia Company рассталась с блокирующей долей в «Мегафоне»

04.10.2017, Mergers.ru

По данным газеты «Ведомости», шведско-финский акционер «Мегафона» – Telia Company продала на бирже 6,2% акций «Мегафона» по 585 руб. за бумагу, говорится в сообщении.

Компания собиралась продать только 5,65% акций, но заявок оказалось больше и было принято решение продать больше бумаг. Дисконт к цене закрытия на Московской бирже в понедельник - 2 октября 2017 года составил 8,45%. В итоге компания получит за пакет 22,522 млрд. руб., или около $390 млн., говорится в сообщении Telia.

Telia – один из старейших зарубежных инвесторов российской телекомотрасли. Совладельцами оператора «Северо-Западный GSM», позднее переименованного в «Мегафон», скандинавские Sonera и Telia International AB стали в 1993 г. В 2002 г. финская Sonera была присоединена к Telia.

До вторника - 3 октября 2017 года, Telia в «Мегафоне» принадлежал блокпакет в 25,17% акций. После продажи эта доля сократится до 19%. С IV квартала 2017 г. российский оператор перестанет быть ассоциированной компанией Telia и будет переквалифицирован в «финансовую инвестицию».

Telia Company намерена продать весь свой пакет в операторе несколькими траншами, первый из них – около 8% – компания рассчитывает продать в течение шести месяцев, стало известно летом 2017 года.

По словам источника  в одном из инвестбанков, рынок ожидал появления пакета «Мегафона» на сумму примерно $500 млн. Этот человек слышал, что продажа пакета в «Мегафоне» – часть глобальной стратегии Telia Company. Она намерена сосредоточиться на развитии в домашнем регионе.

Полностью продать такой пакет будет сложно, поэтому было решено сделать это в несколько этапов, рассказывает другой источник.

Telia действительно приняла решение сфокусироваться на бизнесе в странах Скандинавии и Балтии в соответствии с новой стратегией, приводятся в сообщении слова президента Telia Company Йохана Деннелинга.

В течение 90 дней после закрытия сделки Telia не будет продавать других акций «Мегафона», говорится в заявлении компании. Таким образом, вновь совершать сделки с этими бумагами компания сможет только в начале января 2018 г.

Вчера - 3 октября 2017 года, к 18.15 мск стоимость акции «Мегафона» на Московской бирже снизилась на 7,15% до 593,3 руб. за бумагу.

Ожидание продажи всего пакета Telia ограничит интерес инвесторов к этой бумаге, объясняет аналитик «Уралсиба» Константин Белов. С другой стороны, пакет в свободном обращении будет больше, что добавит бумагам ликвидности. А это в долгосрочной перспективе хорошо для инвесторов.

Цена продажи в минус 8,5% – это значительный дисконт, отмечает аналитик «Открытие брокера» Тимур Нигматуллин. Судя по всему, при наличии соответствующего спроса Telia готова идти на существенные уступки в цене в целях ускорения продажи актива, делает он вывод.

В свое время инвесторы из развитых рынков приходили в российские активы за ростом активов, которого на их собственных развитых рынках уже не было, говорит Белов.

Сейчас период роста российского телекома, как и телекома на других развивающихся рынках, прошел вместе с ростом проникновения мобильной связи и замедлением роста доходов, считает Белов.

С точки же зрения корпоративных задач «Мегафона» выход единственного иностранного акционера с блокирующим пакетом дает большую гибкость при принятии решений, добавляет он.

Норвежский оператор Telenor тоже постепенно выходит из капитала Veon, материнской компании другого российского оператора – «Вымпелкома».

 

Слияния и поглощения в России. Использование информации

Настоящий сайт, размещенная на нем информация, текстовые и графические материалы, средства индивидуализации, а также любые связанные с ними права принадлежат ООО Сбондс.ру (далее — Cbonds Group). Воспроизведение, изменение, распространение или иное использование указанной информации, полностью или частично, другими лицами без письменного согласия Cbonds Group запрещено.

Cbonds Group вправе без предварительного уведомления вносить изменения в любые разделы настоящего сайта, а также обновлять содержимое или прекращать работу отдельных разделов сайта или сайта целиком в любое время по своему собственному усмотрению.

Cbonds Group предпринимает разумные меры по сохранению конфиденциальности любой информации, которая может время от времени передаваться через данный сайт и, при этом, вправе использовать такую информацию, включая, помимо прочего, персональные данные, для предоставления информации об услугах Cbonds Group, а также раскрывать такую информацию своим работникам, представителям, агентам или аффилированным лицам, а также государственным органам, требующим раскрытия такой информации на законном основании.

Информация, размещенная на данном сайте, не предназначена для распространения или использо-вания в любом государстве или юрисдикции, где ее распространение является противоречащим применимому законодательству и/или требует какой-либо регистрации со стороны Cbonds Group.

Информация, содержащаяся в материалах настоящего сайта, если специально не оговорено иное, носит информационный вспомогательный характер и/или является исключительно частным суж-дением специалистов Cbonds Group, не является рекламой каких-либо финансовых инструментов, продуктов или услуг или предложением/рекомендацией совершать операции на рынке ценных бумаг, а равно не может быть использована в качестве допустимого доказательства при урегулировании споров в судебном или во внесудебном порядке.

Любые инвестиции в ценные бумаги, иные финансовые инструменты или объекты, упоминаемые в материалах сайта, могут быть связаны со значительным риском, могут оказаться неэффективными или неприемлемыми для той или иной категории инвесторов. Необходимо обладать определенными знаниями и опытом в финансовых вопросах, в вопросах оценки преимуществ и рисков, связанных с инвестированием в тот или иной финансовый инструмент.

Cbonds Group предпринимает разумные усилия для получения размещаемой на сайте информации из источников, по ее мнению, заслуживающих доверия, но Cbonds Group не делает никаких заверений в отношении того, что информация или оценки, содержащиеся на настоящем сайте, являются достоверными, точными, своевременными или полными.

Ни Cbonds Group, ни кто-либо из ее работников, представителей, агентов или аффилированных лиц не несет ответственности:
• в отношении финансовых результатов, полученных в практической деятельности на основании использования информации, содержащейся на настоящем сайте;
• за достоверность любой информации, приведенной в составе правомерно размещенных на сайте материалов из внешних источников, и любые последствия использования этой ин-формации;
• за убытки, вызванные или возникшие в связи с настоящим сайтом, доступом к нему или невозможностью такого доступа, его использованием, неисправностями или перерывами в работе сайта или в результате какого-либо иного действия или бездействия сторон, вовлеченных в создание сайта или предоставления данных, содержащихся на сайте, независимо от того, контролирует ли Cbonds Group, привлеченные Cbonds Group лица либо поставщики программного обеспечения или услуг обстоятельства на это влияющие;
• за убытки, причиненные компьютерным вирусом во время передачи или получения доступа к услугам или информации на настоящем сайте, или же причиненные другим компьютерным кодом или программным средством, которые могут использоваться для получения доступа, уничтожения информации, повреждения, прерывания или создания другой помехи для работы настоящего сайта или программного, аппаратного обеспечения, информации или имущества любого пользователя.

Некоторые интернет-сайты могут содержать указатели для перехода на данный сайт, при этом, Cbonds Group не несет ответственность за содержание таких сайтов или за предлагаемые через них продукты или услуги, равно как за убытки любого рода, возникающие в связи с доступом, использованием, функционированием или соединением с другими интернет-сайтами, осуществленными с настоящего сайта.

Любые риски, вызванные или возникшие в связи с использованием настоящего сайта, несут исключительно его посетители.

показать весь текстскрыть текст