Контент-партнеры

Российский рынок M&A

ПериодСделкиОбъем
млн$
IV кв.'20
96
17 965
III кв.'20
72
2 210
II кв.'20
74
2 790

Крупнейшие сделки

ПокупательОбъектЦена
млн$
Trafigura Beheer BVВосток Ойл
10 000
РоснефтьПайяхское месторождение
5 000
УралхимУралкалий
2 057

"ЭР-Телеком Холдинг" закрыл сделку по покупке "Энфорты"

18.02.2016, Mergers.ru
По данным информационного портала ComNews, АО "ЭР-Телеком Холдинг" закрыло сделку по покупке оператора беспроводного доступа "Престиж-Интернет" (бренд "Энфорта"). По оценкам аналитиков, это приобретение поможет "ЭР-Телекому" почти вдвое увеличить клиентскую базу в сегменте B2B. Кроме того, сделка даст возможность холдингу нарастить присутствие в Москве.

Факт закрытия сделки корреспонденту ComNews подтвердил представитель "Энфорты".

Напомним, что в начале января Федеральная антимонопольная служба (ФАС) одобрила покупку 100% ООО "Престиж-Интернет". Согласно данным Единого государственного реестра юридических лиц (ЕГРЮЛ), с 10 февраля 2016 г. учредителем "Энфорты" является кипрская "ЭР-Телеком Холдинг Лимитед".

"ЭР-Телекому" теперь принадлежит 100% акций компании. Номинальная стоимость этой доли - 306,4 млн руб. Причем холдинг купил "Энфорту" вместе с обременением - кредитным соглашением между ЗАО "Райффайзенбанк" и ООО "Престиж-Интернет" от 5 декабря 2013 г. Оно заключено на четыре года - оператор должен вернуть заем банку до 5 декабря 2017 г.

По оценкам аналитика ГК "Финам" Леонида Делицына, "ЭР-Телеком" мог заплатить за компанию около 4-5 млрд руб. Если поглощение осуществляется за счет дополнительной эмиссии акций "ЭР-Телекома", то сделка может обойтись в 5-6 млрд руб.

По его мнению, "ЭР-Телеком" выбрал хорошее время для покупки. "Энфорта" занимает прочные позиции на рынке беспроводного ШПД.

"Тем не менее этап быстрого органического роста ШПД-провайдеров заканчивается, и на рынке идет консолидация. Момент для покупки относительно благоприятен, поскольку вряд ли операторы могут рассчитывать на многократное увеличение капитализации в будущем", - отметил он.

"При сопоставимом количестве корпоративных клиентов у "Энфорты" и "ЭР-Телекома" покупатель почти удвоит клиентскую базу в сегменте B2B", - полагает эксперт.

Отметим, что в январе текущего года два источника газеты "Ведомости", близкие к "Эр-телекому" и акционерам "Энфорты", говорили, что сделка может быть оплачена допэмиссией акций покупателя. Также газета "Коммерсантъ" писала о том, что за 100% "Энфорты" ее акционеры могут получить до 7% "Эр-телекома".

"Энфорта" обслуживает около 54 тыс. бизнес-клиентов в 500 населенных пунктах России. По оценкам Леонида Делицына, на Москву и Подмосковье приходится половина абонентской базы оператора. Руководитель группы исследователей-аналитиков J'son & Partners Сonsulting Кирилл Локтев в мае прошлого года оценивал количество бизнес-клиентов "ЭР-Телекома" в 40 тыс.

Компания "Энфорта" была создана в октябре 2003 г. Ее единственным акционером является Enforta B.V. (Нидерланды). В то же время в деятельность "Энфорты" по строительству беспроводной сети передачи данных инвестируют Sumitomo Corporation, фонд Baring Vostok Private Equity Fund, Европейский банк реконструкции и развития, инвестиционный фонд Bessemer Venture Partners и управляющая компания UFG Asset Management.

По данным "Энфорты", выручка компании от услуг связи и вещания в 2013 г. составила 2,8 млрд руб., в 2014 г. - 3,09 млрд руб. Выручка компании за первое полугодие 2015 г. - 1,5 млрд руб.

Выручка "Дом.ru Бизнес" (B2B-подразделение "ЭР-Телекома") в 2014 г. выросла на 30%, до 3,2 млрд руб., по сравнению с 2013 г.

Генеральный директор "ЭР-Телеком Холдинга" Андрей Семериков говорил, что доля подразделения в общей выручке компании составляет 15%, но к 2019 г. оператор намерен увеличить ее до 24%, в том числе наращивая присутствие в Москве.

"Мы хотим поучаствовать в переделе рынка Москвы, предоставлять услуги", - говорил Андрей Семериков. "ЭР-Телеком" работает с бизнес-клиентами в Москве через пул операторов-партнеров.

 

Слияния и поглощения в России. Использование информации

Настоящий сайт, размещенная на нем информация, текстовые и графические материалы, средства индивидуализации, а также любые связанные с ними права принадлежат ООО Сбондс.ру (далее — Cbonds Group). Воспроизведение, изменение, распространение или иное использование указанной информации, полностью или частично, другими лицами без письменного согласия Cbonds Group запрещено.

Cbonds Group вправе без предварительного уведомления вносить изменения в любые разделы настоящего сайта, а также обновлять содержимое или прекращать работу отдельных разделов сайта или сайта целиком в любое время по своему собственному усмотрению.

Cbonds Group предпринимает разумные меры по сохранению конфиденциальности любой информации, которая может время от времени передаваться через данный сайт и, при этом, вправе использовать такую информацию, включая, помимо прочего, персональные данные, для предоставления информации об услугах Cbonds Group, а также раскрывать такую информацию своим работникам, представителям, агентам или аффилированным лицам, а также государственным органам, требующим раскрытия такой информации на законном основании.

Информация, размещенная на данном сайте, не предназначена для распространения или использо-вания в любом государстве или юрисдикции, где ее распространение является противоречащим применимому законодательству и/или требует какой-либо регистрации со стороны Cbonds Group.

Информация, содержащаяся в материалах настоящего сайта, если специально не оговорено иное, носит информационный вспомогательный характер и/или является исключительно частным суж-дением специалистов Cbonds Group, не является рекламой каких-либо финансовых инструментов, продуктов или услуг или предложением/рекомендацией совершать операции на рынке ценных бумаг, а равно не может быть использована в качестве допустимого доказательства при урегулировании споров в судебном или во внесудебном порядке.

Любые инвестиции в ценные бумаги, иные финансовые инструменты или объекты, упоминаемые в материалах сайта, могут быть связаны со значительным риском, могут оказаться неэффективными или неприемлемыми для той или иной категории инвесторов. Необходимо обладать определенными знаниями и опытом в финансовых вопросах, в вопросах оценки преимуществ и рисков, связанных с инвестированием в тот или иной финансовый инструмент.

Cbonds Group предпринимает разумные усилия для получения размещаемой на сайте информации из источников, по ее мнению, заслуживающих доверия, но Cbonds Group не делает никаких заверений в отношении того, что информация или оценки, содержащиеся на настоящем сайте, являются достоверными, точными, своевременными или полными.

Ни Cbonds Group, ни кто-либо из ее работников, представителей, агентов или аффилированных лиц не несет ответственности:
• в отношении финансовых результатов, полученных в практической деятельности на основании использования информации, содержащейся на настоящем сайте;
• за достоверность любой информации, приведенной в составе правомерно размещенных на сайте материалов из внешних источников, и любые последствия использования этой ин-формации;
• за убытки, вызванные или возникшие в связи с настоящим сайтом, доступом к нему или невозможностью такого доступа, его использованием, неисправностями или перерывами в работе сайта или в результате какого-либо иного действия или бездействия сторон, вовлеченных в создание сайта или предоставления данных, содержащихся на сайте, независимо от того, контролирует ли Cbonds Group, привлеченные Cbonds Group лица либо поставщики программного обеспечения или услуг обстоятельства на это влияющие;
• за убытки, причиненные компьютерным вирусом во время передачи или получения доступа к услугам или информации на настоящем сайте, или же причиненные другим компьютерным кодом или программным средством, которые могут использоваться для получения доступа, уничтожения информации, повреждения, прерывания или создания другой помехи для работы настоящего сайта или программного, аппаратного обеспечения, информации или имущества любого пользователя.

Некоторые интернет-сайты могут содержать указатели для перехода на данный сайт, при этом, Cbonds Group не несет ответственность за содержание таких сайтов или за предлагаемые через них продукты или услуги, равно как за убытки любого рода, возникающие в связи с доступом, использованием, функционированием или соединением с другими интернет-сайтами, осуществленными с настоящего сайта.

Любые риски, вызванные или возникшие в связи с использованием настоящего сайта, несут исключительно его посетители.

показать весь текстскрыть текст