Контент-партнеры

Российский рынок M&A

ПериодСделкиОбъем
млн$
III кв.'18
121
12 162
II кв.'18
106
7 931
I кв.'18
133
9 599

Крупнейшие сделки

ПокупательОбъектЦена
млн$
ГазпромбанкСтройгазконсалтинг (СГК)
6 612
TotalАрктик СПГ-2
2 550
ВТБМагнит
2 451

Перед технической сделкой акционер ФГ «Будущее» увеличил долю в группе на 12,7%

10.07.2018, Mergers.ru
По данным газет «Ведомости» и «Коммерсант», у финансовой группы «Будущее» сменился собственник: вместо кипрской компании Milanissa Limited группой теперь владеет ее «дочка» Novite Holdings Limited. Бенефициар же у группы остался прежний – O1 Group Бориса Минца.

Незадолго до того как Milanissa передала акции группы «дочке», она нарастила долю до 88,3%. «Компания выкупила акции у части миноритарных акционеров», – объяснил представитель ФГ «Будущее», но не назвал, когда и у кого именно куплены акции.

На 30 июня 2018 г. Milanissa владела 75,6%, 1,4% принадлежало непосредственно O1 Group, по данным из списка аффилированных лиц ФГ «Будущее». Еще 23,6% акций группы обращается на Московской бирже. Оборот торгов по этим бумагам со 2 по 9 июля 2018 года составил 2,3 млн. руб.

Теперь Novite Holdings владеет 86,08% ФГ «Будущее», у Milanissa осталось 2,22%.

Novite Holdings принадлежал O1 Group господина Минца, следует из отчетности «О1 Груп Финанс» за первый квартал этого года. Бывшему владельцу мажоритарного пакета, также киприскому офшору Milanissa limited принадлежало ранее 75% акций ФГ «Будущее», еще 1,4% владела напрямую O1 Group, 0,005% был у самого Бориса Минца, 23,6% акций составлял free-float, свидетельствуют данные НПФ.

ФГ «Будущее» провела первичное размещение акций осенью 2016 года. Тогда за 20% акций группы структуры господина Минца выручили 11,7 млрд. руб. Всего было удовлетворено 1 074 заявки по 1 190 руб. за акцию (капитализация составила 58,5 млрд. руб.). Затем free-float, согласно данным холдинга, увеличивался и достиг 25% минус одна акция. Однако осенью акции начали резко терять в цене.

Первый договор с маркетмейкером «Атон», с которым «Будущее» заключило договоры о поддержке котировок, действовал по 31 июля прошлого года и был продлен, договор со вторым маркетмейкером — санируемым банком «ФК Открытие» — действовал по 31 октября, он не был пролонгирован.

На конец торгового дня понедельника, 9 июля 2018 года, за одну акцию ФГ «Будущее» давали 192 руб., а капитализация по сравнению с ценой размещения снизилась на 83,9%, до 9,4 млрд. руб.

Передача акций от одного офшора другому осуществляется в рамках внутригрупповых операций, пояснили в ФГ «Будущее».

«Компания Novite Holdings является частью периметра и контролируется O1 Group. Это технические изменения, не меняющие сути взаимоотношений между компаниями и никак не влияющие на контроль Миланиссы в отношении ФГ "Будущее" — компания сохраняет косвенный контроль»,— объяснил представитель группы.

Представитель группы уточнил, что изменение структуры акционерного капитала ФГ не означает смену бенефициара для группы «Будущее».

Из-за того что 75% плюс 1 акция ФГ «Будущее» заложены, Milanissa пришлось передавать «дочке» акции группы в два транша, рассказывает он: «Для передачи понадобилось согласование кредитора, которое и было получено».

Доля в ФГ «Будущее» заложена по кредиту O1 Group на 25 млрд. руб., который выдавал Московский кредитный банк (МКБ). Банк переуступил кредит акционеру – концерну «Россиум» Романа Авдеева. Тот, в свою очередь, для структурирования возврата средств нанял компанию Riverstretch Trading & Investments (RT&I).

В то время осведомлённые источники утверждали, что ФГ «Будущее» переходит под контроль структур, работающих с НК «Роснефть».

При этом фонды, входящие в группу, заключили договоры доверительного управления с УК «Регион Траст» (входит в группу компаний (ГК) «Регион»). Источники в СМИ связывали RT&I с ГК «Регион», которая тесно сотрудничает с НК «Роснефть», в том числе управляет пенсионными средствами ее НПФ, выступает организатором размещений ее облигаций, участвует в ряде компаний вместе с НК. В ГК «Регион», «Роснефть» и RT&I отрицали какую-либо связь друг с другом.

Milanissa передала «дочке» не только акции ФГ «Будущее», но и долги перед ней: в июне кипрская компания передала Novite Holdings свои обязательства на 1,5 млрд. руб. «Это внутригрупповые расчеты», – заявил представитель ФГ «Будущее».

Среди акционеров на начало года значительную долю занимали структуры санированного ЦБ банка «ФК Открытие». По словам человека, близкого к ФГ «Будущее», доля этих структур может доходить до 8%.

Большая доля находится во владении компаний, связанных с группой ИСТ, об этом рассказывал сотрудник одной из УК, сотрудничавшей с ФГ «Будущее». Близкий к группе ИСТ человек утверждал, что их компании владеют больше 10% в ФГ Бориса Минца.

Финансовая группа «Будущее» объединяет четыре негосударственных пенсионных фонда Бориса Минца — НПФ «Будущее», «Телеком-союз», «Образование» и «Социальное развитие», следует из раскрытия ФГ.

 

Слияния и поглощения в России. Использование информации

Настоящий сайт, размещенная на нем информация, текстовые и графические материалы, средства индивидуализации, а также любые связанные с ними права принадлежат ООО Сбондс.ру (далее — Cbonds Group). Воспроизведение, изменение, распространение или иное использование указанной информации, полностью или частично, другими лицами без письменного согласия Cbonds Group запрещено.

Cbonds Group вправе без предварительного уведомления вносить изменения в любые разделы настоящего сайта, а также обновлять содержимое или прекращать работу отдельных разделов сайта или сайта целиком в любое время по своему собственному усмотрению.

Cbonds Group предпринимает разумные меры по сохранению конфиденциальности любой информации, которая может время от времени передаваться через данный сайт и, при этом, вправе использовать такую информацию, включая, помимо прочего, персональные данные, для предоставления информации об услугах Cbonds Group, а также раскрывать такую информацию своим работникам, представителям, агентам или аффилированным лицам, а также государственным органам, требующим раскрытия такой информации на законном основании.

Информация, размещенная на данном сайте, не предназначена для распространения или использо-вания в любом государстве или юрисдикции, где ее распространение является противоречащим применимому законодательству и/или требует какой-либо регистрации со стороны Cbonds Group.

Информация, содержащаяся в материалах настоящего сайта, если специально не оговорено иное, носит информационный вспомогательный характер и/или является исключительно частным суж-дением специалистов Cbonds Group, не является рекламой каких-либо финансовых инструментов, продуктов или услуг или предложением/рекомендацией совершать операции на рынке ценных бумаг, а равно не может быть использована в качестве допустимого доказательства при урегулировании споров в судебном или во внесудебном порядке.

Любые инвестиции в ценные бумаги, иные финансовые инструменты или объекты, упоминаемые в материалах сайта, могут быть связаны со значительным риском, могут оказаться неэффективными или неприемлемыми для той или иной категории инвесторов. Необходимо обладать определенными знаниями и опытом в финансовых вопросах, в вопросах оценки преимуществ и рисков, связанных с инвестированием в тот или иной финансовый инструмент.

Cbonds Group предпринимает разумные усилия для получения размещаемой на сайте информации из источников, по ее мнению, заслуживающих доверия, но Cbonds Group не делает никаких заверений в отношении того, что информация или оценки, содержащиеся на настоящем сайте, являются достоверными, точными, своевременными или полными.

Ни Cbonds Group, ни кто-либо из ее работников, представителей, агентов или аффилированных лиц не несет ответственности:
• в отношении финансовых результатов, полученных в практической деятельности на основании использования информации, содержащейся на настоящем сайте;
• за достоверность любой информации, приведенной в составе правомерно размещенных на сайте материалов из внешних источников, и любые последствия использования этой ин-формации;
• за убытки, вызванные или возникшие в связи с настоящим сайтом, доступом к нему или невозможностью такого доступа, его использованием, неисправностями или перерывами в работе сайта или в результате какого-либо иного действия или бездействия сторон, вовлеченных в создание сайта или предоставления данных, содержащихся на сайте, независимо от того, контролирует ли Cbonds Group, привлеченные Cbonds Group лица либо поставщики программного обеспечения или услуг обстоятельства на это влияющие;
• за убытки, причиненные компьютерным вирусом во время передачи или получения доступа к услугам или информации на настоящем сайте, или же причиненные другим компьютерным кодом или программным средством, которые могут использоваться для получения доступа, уничтожения информации, повреждения, прерывания или создания другой помехи для работы настоящего сайта или программного, аппаратного обеспечения, информации или имущества любого пользователя.

Некоторые интернет-сайты могут содержать указатели для перехода на данный сайт, при этом, Cbonds Group не несет ответственность за содержание таких сайтов или за предлагаемые через них продукты или услуги, равно как за убытки любого рода, возникающие в связи с доступом, использованием, функционированием или соединением с другими интернет-сайтами, осуществленными с настоящего сайта.

Любые риски, вызванные или возникшие в связи с использованием настоящего сайта, несут исключительно его посетители.

показать весь текстскрыть текст