По данным газеты «РБК daily», Казахстан предложил новый вариант продажи акций «БТА Банк» российскому ОАО «Сбербанк». Кайрат Келимбетов — глава казахского фонда «Самрук-Казына», владеющего более 75% акций «БТА Банк», предлагает обменять его акции на акции «Сбербанк». Предположительно, предложенная схема не будет интересна крупнейшему российскому банку.
Напомним, что «Сбербанк» получил предложение от «Самрук-Казына» купить долю в «БТА Банк» в феврале этого года. С тех пор стороны находятся на стадии переговоров. Сначала сообщалось, что фонд «Самрук-Казына» готов продать ОАО «Сбербанк» половину своей доли в «БТА Банк», однако затем госфонд Казахстана сообщил о намерении расстаться со всем госпакетом акций «БТА Банка». Пакет в 75% акций банка «Самрук-Казына» выкупил у бывших акционеров БТА в начале текущего года примерно за $2 млрд., когда банк начал испытывать серьезные проблемы с ликвидностью.
«Сбербанк» по-прежнему не спешит с решением по покупке «БТА Банк». Руководство российского финансового института, считает что проведенный due diligence казахстанского банка показал для всех участников переговоров сложность и глубину проблемы. И эта глубина представляется большей, чем раньше представлялось участникам. Непременным условием сделки называется урегулирование проблем «БТА Банк» с кредиторами.
«БТА Банк» рассчитывает уже в ноябре этого года подписать с кредиторами соглашение о реструктуризации долгов, общий размер которых составляет около $13 млрд. Между тем ситуация с «БТА Банком» продолжает ухудшаться: на днях рейтинговое агентство Moody’s понизило приоритетный необеспеченный долговой рейтинг БТА Банка с уровня Са до С.
АО «БТА Банк» - казахстанский банк, крупнейший в стране по размеру собственного капитала. Штаб-квартира банка находится в городе Алма-Ате. История банка началась в 1925 году, когда решением Президиума Центрального совета народного хозяйства Казахстана от 15 октября 1925 года было открыто на территории республики отделение «Промышленного банка» («Промбанка»).
В настоящее время 75% акций банка принадлежит Фонду национального благосостояния «Самрук-Казына». Банк работает в сфере корпоративного и розничного бизнеса, торгового финансирования, фондового рынка, лизинга, ипотеки, пенсионных накоплений и др. У банка имеется 22 филиала и 193 расчётно-кассовых отделов (РКО) по Казахстану, представительства в Баку, Бишкеке, Душанбе, Екатеринбурге, Киеве, Минске, Москве, Тбилиси и Шанхае. Консолидированные активы банка по МСФО на октябрь 2007 года составляли $24 млрд., собственные средства на эту дату — $3,6 млрд, чистая прибыль за 9 месяцев 2007 года — $486 млн.
«Для нас это супервариант — владеть акциями «Сбербанка», которые котируются на всех российских биржах и являются лидерами биржевых торгов», — цитирует слова Кайрата Келимбетова РИА Новости.
В ОАО «Сбербанк» заявили, что решение по покупке БТА Банка пока не принято. Предложение фонда о возможном обмене акций в «Сбербанке» комментировать не стали.
Эксперты склоняются к тому, что «Сбербанк» все-таки примет положительное решение по приобретению доли в «БТА Банк». Косвенно это подтверждает то, что председатель правления фонда «Самрук-Казына» Кайрат Келимбетов в июне текущего года был избран в состав наблюдательного совета «Сбербанк». Однако по какой схеме пройдет сделка, наличными или в обмен на акции, эксперты сказать затрудняются.
Аналитик UniCredit Securities Рустам Боташев считает обмен акций «БТА Банк» на акции «Сбербанк» нереалистичным: «Сбербанк как юрлицо своими акциями не владеет. На рынке «Сбербанк» на себя свои акции не выкупал».
«Если «Сбербанк» будет проводить допэмиссию, то с целью увеличения капитала и не в этом году, — говорит начальник отдела анализа рынка акций банка «КИТ Финанс» Мария Кальварская, — На допэмиссию с целью сделки с «БТА Банк» «Сбербанк» вряд ли пойдет». По словам г-жи Кальварской, без проведения допэмиссии для совершения сделки по обмену акций у «Сбербанк» должны быть для этого свои акции, выкупленные с рынка, а такая структура сделки вряд ли будет интересна российскому банку.
В свою очередь, аналитик ИК «Тройка Диалог» Ольга Веселова считает, что привлекательность такой сделки будет зависеть от оценки «БТА Банк». «Высокую цену за такой актив, как БТА, «Сбербанк» вряд ли захочет платить, пусть даже не в кэше, — говорит г-жа Веселова. — Если оценка «БТА Банк» будет невысокой, то доля акций ОАО «Сбербанк», которая окажется на руках у фонда в таком случае, будет небольшой, и это будет означать еще одного миноритария для «Сбербанк» и не будет означать сокращения free float».