Схема санации банков за счет средств крупнейших кредиторов получает все большее распространение в России. Вслед за банком "Таврический" АСВ, ЦБ и правительство согласовали такой подход в отношении Фондсервисбанка: 66 млрд руб. на его спасение выделят в пропорции 60% на 40% ЦБ и Роскосмос, разместивший там средства.
Но участники рынка опасаются, что новая практика может создать "нерыночное преимущество" для банков с крупными госклиентами — они будут восприниматься как непотопляемые.
"Ъ" стала известна схема санации Фондсервисбанка, которая сегодня будет утверждаться советом директоров ЦБ (комитет банковского надзора ЦБ ее уже одобрил). Основной интерес в схеме представляло то, в какой пропорции спасать банк будет его крупнейший кредитор Роскосмос, у которого там зависло почти 47 млрд руб., а в какой — ЦБ с АСВ (за счет денег Центробанка).
В итоге, по данным "Ъ", получилось примерно 40% на 60%. Роскосмос из размещенных в банке средств конвертирует в субординированный 10-летний депозит по ставке ниже 1% 27 млрд руб. АСВ (из кредита, который предоставит ему ЦБ) выдаст банку 39 млрд руб. на пять лет, а если понадобится, и на более длительный срок под такую же низкую ставку. В совокупности это даст 66 млрд руб. на спасение банка.
По словам источников "Ъ", именно такая сумма необходима для того, чтобы по формуле NPV (чистой приведенной стоимости) получить экономический эффект (за счет привлечения длинных санационных средств по ставке ниже рыночной) и отразить прибыль в размере около 41 млрд руб. Это позволит покрыть "дыру" в банке.
Впрочем, по данным "Ъ", план не исключает, что со временем "дыра" может вырасти. На этот случай предусмотрена дополнительная поддержка банка со стороны Роскосмоса и ЦБ. Риски такого развития событий достаточно велики.
"У банка почти нет рыночных кредитов, которые нормально обслуживаются, львиная доля портфеля вложена в проекты бывшего собственника, часть которых в предбанкротном состоянии",— отмечает собеседник "Ъ".
Управлять санацией будет инвестор — Новикомбанк (опорный банк "Ростеха"). Его в качестве санатора предложил сам Роскосмос. Выбор объясняется тем, что часть предприятий Роскосмоса сотрудничает с "Ростехом".
По плану санации Новикомбанк после уменьшения капитала Фондсервисбанка до рубля за счет собственных средств выкупит эмиссию его акций. Впоследствии предполагается присоединение санируемого банка к санатору.
Собственно, близость санатора и главного кредитора Фондсервисбанка, как указывают источники "Ъ", и стала одним из факторов, сделавших процесс переговоров об оздоровлении гораздо более конструктивным, чем в случае с банком "Таврический", где схема частичного bail-in (санация с участием кредиторов) была применена впервые.
"Роскосмос не только согласился заморозить надолго часть своих средств в банке, но и договорился о том, чтобы предприятия космической отрасли их не изымали, что позволило поддержать нормальную деятельность банка, пока принималось решение",— говорит один из собеседников "Ъ". Более того, из 20 млрд руб. денег Роскосмоса в банке, которые не будут заморожены, половину агентство обязуется как минимум в течение года не забирать из банка.
Срок принятия решений в обоих примерах оказался достаточно долгим — около двух месяцев, но в случае с Фондсервисбанком особых жалоб клиентов не было, тогда как у "Таврическим" наблюдался большой отток средств, что привело к неисполнению им обязательств и спровоцировало клиентскую панику.
Отличие двух ситуаций еще и в фигурах крупнейших кредиторов. Из-за участия Роскосмоса, санационный план согласовывался на уровне правительства с участием всех сторон — ЦБ, АСВ, самого космического агентства и Новикомбанка. "Редкий случай, когда согласия на столь высоком уровне удалось достичь достаточно оперативно",— считает один из источников "Ъ".
Готовность Роскосмоса к сотрудничеству вполне объяснима. Тревогу забило само агентство после смены его главы. Выяснилось, что при предыдущем руководстве госструктуры, разместившем деньги в банке, средства выводились на проекты собственника кредитной организации (Александр Воловник), и даже компании, обслуживающие интересы Роскосмоса, так или иначе связаны с ним.
В ЦБ, АСВ, Роскосмосе и Новикомбанке отказались от комментариев. Но у участников рынка даже на первый взгляд удачное разрешение сложной ситуации вызывает вопросы. Уже второй раз государство, не контролируя распределение денежных средств, выделяемых госкорпорации, фактически платит дважды, спасая собственные средства.