Российский рынок M&A

ПериодСделкиОбъем
млн$
I кв.'24
68
8 012
IV кв.'23
97
10 087
III кв.'23
90
7 178

Крупнейшие сделки

ПокупательОбъектЦена
млн$
Группа компаний МангазеяАО Полиметалл
3 690
СГ-трансПервая грузовая компания (ПГК)
2 358
ГазпромбанкСеть торговых центров МЕГА
1 425

ЗА ЧЕМ СЛЕДИТЬ

Самое популярное среди инвестиций
3 455,82  (+1,75%)
1 160,60  (+6,32%)
5 022,21  (-29,21%)
63 517,53  (+2 407,24%)
3 062,83  (+71,60%)
87,42  (-2,67%)
Источник Investfunds
  • Главная
  • Новости
  • Стали известны подробности консолидации 100% акций новгородского…

Стали известны подробности консолидации 100% акций новгородского ЗАО "Корпорация "Сплав"

"Ъ" стали известны подробности консолидации 100% акций новгородского ЗАО "Корпорация "Сплав"", производителя трубопроводной арматуры для атомной отрасли и нефтегазохимического комплекса. Продавцом оставшихся 40% акций "Сплава" в середине лета этого года была инвестиционная компания "Вертикаль Капитал", созданная выходцами из петербургской юридической фирмы "S&K Вертикаль", а покупателем выступила компания А1, инвестиционное подразделение "Альфа-групп". В "Вертикаль Капитал" информацию подтвердили, отказавшись разглашать стоимость сделки. По сведениям "Ъ", стоимость этого пакета акций составила около 1 млрд рублей.

Президент "Вертикаль Капитал" Рустам Улубаев рассказал "Ъ", что интерес компании был инвестиционный. "Мы покупали проблемный актив в период острой фазы корпоративного конфликта. Естественно, покупали по цене ниже рынка, но около года у нас ушло на так называемую "очистку" и комплекс мер по защите прав миноритарного акционера. Когда вся эта работа была завершена, мы провели переговоры с представителями А1, которые были заинтересованы в консолидации актива, и пришли к решению, устроившему обе стороны", — комментирует господин Улубаев.

В 2012 году А1 объявила о приобретении 60% акций "Сплава" у ООО "ХМЗ". Генеральный директор инвестиционной компании А1 Александр Файн был назначен генеральным директором ЗАО "Корпорация "Сплав"". В А1 тогда говорили, что "предприятия корпорации "Сплав" в последние годы находились под контролем криминальных структур".

Дело в том, что в октябре 2011 года генеральным директором ЗАО "Корпорация "Сплав"" являлся Александр Дмитриев, который был назначен на эту должность решением совета директоров во время отсутствия прежнего руководителя компании, Николая Федорова. Тогда новгородское УМВД назвало перестановки в менеджменте предприятия "попыткой рейдерского захвата".

По данным УМВД, право на долю 40% уставного капитала ХМЗ пытались получить один из предполагаемых лидеров новгородского преступного сообщества Андрей Петровский, находящийся в настоящее время в международном розыске, и его партнер Александр Лившиц. В отношении указанных лиц было возбуждено уголовное дело по ч. 3 ст. 30 и ч. 2 ст. 159 УК РФ (мошенничество).

После покупки в 2010 году контрольного пакета акций "Сплава" А1 объявила о начале переговоров о приобретении оставшегося пакета у структур украинского бизнесмена Александра Лившица. Сделка между А1 и Александром Лившицем не состоялась, а в 2013 году 40% акций "Сплава" выкупила у структур Лившица компания "Вертикаль Капитал". А1 вступила в переговоры о получении полного контроля над предприятием с новым собственником миноритарного пакета, и в июле 2014 года сделка была завершена.

Компания А1 была основана в 1992 году и до 2005 года называлась "Альфа-Эко". Она участвовала в десятках крупных корпоративных войн. Через "Альфа-Эко" в 1990-е годы "Альфа-групп" получила контроль над ТНК-ВР, Х5 Retail Group и "Вымпелкомом".

С конца 2010 года портфель активов А1 вырос примерно с $400 млн до $1 млрд. Свою выручку А1 не раскрывает, но известно, что средняя доходность портфеля проектов А1 сегодня превышает 100% годовых. По прогнозу компании, в 2014-м чистая прибыль А1 составит $250 млн.

ЗАО "Корпорация "Сплав"" создано в 2004 году в Великом Новгороде на базе основанного в 1978 году Новгородского арматурного завода. Производит трубопроводную арматуру (задвижки, клапаны, краны) для атомной отрасли и нефтегазохимического комплекса. Эта продукция использовалась на большинстве российских АЭС, а также на атомных станциях Болгарии, Венгрии, Ирана, Китая, Литвы, Украины.

В корпорацию входят ОАО "Контур" (производство трубопроводной арматуры), ОАО "Завод "Старорусприбор"" (производство промышленных газовых горелок, котельного оборудования), проектно-конструкторский и технологический институт трубопроводной арматуры "Атомармпроект", ЗАО "ДС Контролз" (инженерные решения, производство регулирующих клапанов и уровнемеров).

Директор по инвестициям QB Finance Дмитрий Лепешкин отмечает, что А1 может использовать свои финансовые ресурсы, чтобы увеличить мощность завода, использовать его благоприятное расположение между Москвой и Санкт-Петербургом и обеспечить новыми заказами. "Нельзя сказать, что такой небольшой арматурный завод был бы интересен крупным игрокам отрасли — возможно, он мог бы заинтересовать дочерние структуры "Росатома" или индустриальных гигантов из Петербурга", — говорит господин Лепешкин.

Начальник аналитического отдела инвестиционной компании ЛМС Дмитрий Кумановский, в свою очередь, полагает, что "Вертикаль Капитал" изначально покупала пакет акций "Сплава" для последующей продажи А1. ""Росатом" не заинтересовался бы миноритарной долей, ему нужен контроль над предприятием", — подчеркивает господин Кумановский. Эксперт напоминает, что А1 вложила значительные средства в развитие компании — 800 млн рублей.

 

Слияния и поглощения в России. Использование информации

Настоящий сайт, размещенная на нем информация, текстовые и графические материалы, средства индивидуализации, а также любые связанные с ними права принадлежат ООО Сбондс.ру (далее — Cbonds Group). Воспроизведение, изменение, распространение или иное использование указанной информации, полностью или частично, другими лицами без письменного согласия Cbonds Group запрещено.

Cbonds Group вправе без предварительного уведомления вносить изменения в любые разделы настоящего сайта, а также обновлять содержимое или прекращать работу отдельных разделов сайта или сайта целиком в любое время по своему собственному усмотрению.

Cbonds Group предпринимает разумные меры по сохранению конфиденциальности любой информации, которая может время от времени передаваться через данный сайт и, при этом, вправе использовать такую информацию, включая, помимо прочего, персональные данные, для предоставления информации об услугах Cbonds Group, а также раскрывать такую информацию своим работникам, представителям, агентам или аффилированным лицам, а также государственным органам, требующим раскрытия такой информации на законном основании.

Информация, размещенная на данном сайте, не предназначена для распространения или использо-вания в любом государстве или юрисдикции, где ее распространение является противоречащим применимому законодательству и/или требует какой-либо регистрации со стороны Cbonds Group.

Информация, содержащаяся в материалах настоящего сайта, если специально не оговорено иное, носит информационный вспомогательный характер и/или является исключительно частным суж-дением специалистов Cbonds Group, не является рекламой каких-либо финансовых инструментов, продуктов или услуг или предложением/рекомендацией совершать операции на рынке ценных бумаг, а равно не может быть использована в качестве допустимого доказательства при урегулировании споров в судебном или во внесудебном порядке.

Любые инвестиции в ценные бумаги, иные финансовые инструменты или объекты, упоминаемые в материалах сайта, могут быть связаны со значительным риском, могут оказаться неэффективными или неприемлемыми для той или иной категории инвесторов. Необходимо обладать определенными знаниями и опытом в финансовых вопросах, в вопросах оценки преимуществ и рисков, связанных с инвестированием в тот или иной финансовый инструмент.

Cbonds Group предпринимает разумные усилия для получения размещаемой на сайте информации из источников, по ее мнению, заслуживающих доверия, но Cbonds Group не делает никаких заверений в отношении того, что информация или оценки, содержащиеся на настоящем сайте, являются достоверными, точными, своевременными или полными.

Ни Cbonds Group, ни кто-либо из ее работников, представителей, агентов или аффилированных лиц не несет ответственности:
• в отношении финансовых результатов, полученных в практической деятельности на основании использования информации, содержащейся на настоящем сайте;
• за достоверность любой информации, приведенной в составе правомерно размещенных на сайте материалов из внешних источников, и любые последствия использования этой ин-формации;
• за убытки, вызванные или возникшие в связи с настоящим сайтом, доступом к нему или невозможностью такого доступа, его использованием, неисправностями или перерывами в работе сайта или в результате какого-либо иного действия или бездействия сторон, вовлеченных в создание сайта или предоставления данных, содержащихся на сайте, независимо от того, контролирует ли Cbonds Group, привлеченные Cbonds Group лица либо поставщики программного обеспечения или услуг обстоятельства на это влияющие;
• за убытки, причиненные компьютерным вирусом во время передачи или получения доступа к услугам или информации на настоящем сайте, или же причиненные другим компьютерным кодом или программным средством, которые могут использоваться для получения доступа, уничтожения информации, повреждения, прерывания или создания другой помехи для работы настоящего сайта или программного, аппаратного обеспечения, информации или имущества любого пользователя.

Некоторые интернет-сайты могут содержать указатели для перехода на данный сайт, при этом, Cbonds Group не несет ответственность за содержание таких сайтов или за предлагаемые через них продукты или услуги, равно как за убытки любого рода, возникающие в связи с доступом, использованием, функционированием или соединением с другими интернет-сайтами, осуществленными с настоящего сайта.

Любые риски, вызванные или возникшие в связи с использованием настоящего сайта, несут исключительно его посетители.

показать весь текстскрыть текст