По данным газеты «РБК daily», замороженный в кризис рынок слияний и поглощений в банковском секторе США начинает постепенно оживать. Впервые за последние годы два достаточно крупных и финансово здоровых банка — First Niagara Financial Group и NewAlliance Bancshares — объявили о своем слиянии. Стоимость сделки First Niagara Financial и NewAlliance оценивается в $1,5 млрд. (деньгами и акциями).
Это крупнейший показатель в секторе с 2008 года, когда под контроль своих конкурентов попали находящиеся на грани банкротства Washington Mutual и Wachovia. Предполагается, что сделка будет закрыта уже во втором квартале 2011 года. Объединенный банк будет иметь более 340 отделений, а также распоряжаться активами на сумму свыше $29 млрд. Альянс First Niagara и NewAlliance создаст компанию, которая войдет в список 25 крупнейших кредитных организаций США.
Это событие должно воодушевить и других игроков сектора, вызвав волну слияний и поглощений. Стоит отметить, что сделки M&A в банковском секторе в кризис все же присутствовали, однако в основном это была скупка находящихся на грани банкротства компаний со стороны их более успешных конкурентов. «Это может стать началом нормализации всех процессов в банковском секторе, по крайней мере в части M&A. Мы гордимся тем, что стали первыми, кто внес в это свой вклад», — заявил исполнительный директор First Niagara Financial Джон Коелмел.
Дополнительным стимулом для банков как США, так и Европы станет третье по счету Базельское соглашение, согласно которому компаниям сектора необходимо наращивать собственный капитал. M&A как раз представляет отличную возможность для этого.
Впрочем, пока американский рынок M&A не может похвастаться серьезными успехами — объем сделок по сравнению с 2009 годом вырос лишь на 1%. В целом по миру, благодаря высокой активности на азиатских рынках, рост составил 24%.
Многие аналитики прогнозируют существенный рост деловой активности в секторе M&A со стороны абсолютно всех компаний США. В течение двух кризисных лет многие из них активно накапливали для этого средства. Согласно оценкам FactSet Research, к концу первого квартала 2010 года американский бизнес накопил порядка $2,03 трлн. в виде наличных денег и краткосрочных инвестиций. Это почти на 60% больше аналогичного показателя докризисного 2006 года.
«Рост числа сделок вне банковского сектора будет больше, чем внутри него. Дело в том, что для крупных слияний и поглощений требуются огромные средства, которыми сами банки зачастую не обладают. Единственный выход — привлекать под слияния займы. Однако кредитным организациям пока достаточно сложно это делать, ведь многие инвесторы все еще опасаются неприятных сюрпризов на их балансовых счетах», — считает эксперт IHS Global Insight Ян Рэндольф.