По сообщениям в СМИ, РАО «ЕЭС России» и банки-координаторы размещения допэмиссии ТГК-12 («Кузбассэнерго») рекомендовали установить цену продажи новых акций ТГК-12 на уровне 75 руб ($3,06) за штуку. Эта цена соответствует EV/кВт в $440/кВт что на 6% выше текущего уровня и на 26% ниже среднего для ТГК ($594/кВт).
В настоящее время крупнейшим стратегическим акционером «Кузбассэнерго» является «СУЭК», которой принадлежит 44%-ный пакет. Планируемый объем допэмиссии акций компании составляет 16,5% акций от текущего капитала, или 14,16% капитала с учетом допэмиссии. Заявки от инвесторов будут приниматься до 13 декабря, а 14 декабря совет директоров объявит результаты размещения. Аукцион по продаже госпакета (18,65% капитала с учетом допэмиссии) планируется провести в 2008 г.
Поскольку «СУЭК» является главным акционером, рынок уверен в ее участии в размещении допэмиссии ТГК-12. Поскольку «СУЭК» увеличит свой пакет с помощью добровольного обмена с миноритариями РАО «ЕЭС России» на 6%, он станет мажоритарным акционером ТГК-12.