Долю в «Комстар» может купить МТС принципиально вопрос решен. В ближайшее время МТС направит в антимонопольную службу ходатайство о покупке 51% «Комстар-ОТС», сообщили менеджеры двух компаний, близких к «Система». Представитель МТС Елена Кохановская подтвердила, что компания заинтересована в покупке «Комстар», от других комментариев отказалась. Президент «Комстар» Сергей Приданцев и представитель «Система» Ирина Потехина от официальных комментариев отказались.
Основнойвладелец «Система» Владимир Евтушенков говорит, что еще не до конца определился со схемой консолидации МТС и «Комстар»: «Какая-то предварительная работа проделана, но я [ее результаты еще] не рассматривал, это в планах». Деньги будут. $1,1 млрд составляли денежные средства и краткосрочные инвестиции МТС в конце 2008 г. Почти столько же ($1,18 млрд) оператору предстояло погасить в 2009 г. Но с начала года МТС удалось привлечь ?300 млн у «Газпромбанк». А 21 мая 2009г. МТС сообщила, что договорилась с 19 банками о рефинансировании кредита на $630 млн, который должна была погасить в мае.
Стоимость 51% «Комстар» на LSE 21 мая составляла $970 млн. Но цена выкупа будет учитывать еще ряд параметров, в том числе выгоды от объединения, говорит источник, близкий к одной из компаний АФК. Как следует из отчета «Комстар» за I квартал 2009 г., почти весь пакет АФК в этой компании 50% обыкновенных акций передан в номинальное держание «Сбербанк». Реальным владельцем пакета осталась «Система», говорят Приданцев из «Комстар» и Потехина из «Система», но зачем понадобилась смена держателя, не объясняют.
Покупатель более чем 30% компании обязан сделать оферту остальным совладельцам. Возможно, цель избежать оферты, продав часть акций «Комстар» под прикрытием «Сбербанк», допускают эксперты. Так можно лишь отсрочить оферту: долго сохранять эти сделки в тайне не удастся, возражают другие игроки рынка. Минимальная цена оферты это наибольшая из трех величин: результат независимой оценки, наивысшая цена скупки акций новым владельцем либо средневзвешенная цена акций за последние полгода, напоминает юрист «Вегас-лекс» Александр Чернышев. Средневзвешенная цена GDR на акции «Комстар» за последние полгода $3,387; 21 мая одна бумага стоила $4,55.
«Система» задумалась об объединении бизнеса МТС и «Комстар» в 2008 г., после того как «Вымпелком» приобрел 100% фиксированного оператора Golden Telecom за $4,35 млрд. Тогдашний гендиректор «Вымпелком» Александр Изосимов оценивал экономию от объединения в $474 млн. Пресс-секретарь «Вымпелком» Ксения Корнеева 21 мая затруднилась оценить денежный эффект от слияния. По мнению экспертов, наибольшую выгоду от сделки получит «Система». В этом году она должна выплатить банкам $3,7 млрд ей деньги за пакет «Комстар» придутся весьма кстати.