По данным газеты «Ведомости», «Атлант-М» намерен привлечь до $80 млн на развитие компании. Для этого акционеры компании готовы продать инвестору до 25% плюс 1 акция. Предложения были сделаны фондам: Russia Partners, Baring Vostok Capital Partners, Alfa Capital Partners и Troika Capital Partners.
«Атлант-М» может стать третьим российским автодилером, привлекшим средства инвестфонда. Первым на сделку с фондом решился «Инком-Авто». В феврале этого года компания объявила о продаже 10% своих акций AIG-Interros Russia Century Fund. Сумма сделки составила около $30 млн. Полученные средства «Инком-Авто» планирует вложить в развитие своей сети.
Международный автомобильный холдинг «Атлант-М» специализируется на продаже, гарантийном и сервисном обслуживании автомобилей, а также продаже запчастей. Холдинг включает 32 отделения на территории России, Белоруссии, Украины. Портфель брендов состоит из 24 наименований, в том числе ВАЗ, ГАЗ, УАЗ, МАЗ, Audi, Volkswagen, Mazda и проч. Оборот за 2006 г., по собственным данным компании, составил $1,1 млрд.
Финансовый директор «Инком-Авто» Сергей Соловьев считает, что сейчас для автодилеров принципиально важно занять максимально большую долю рынка и создать крупную региональную сеть. На развитие нужны средства, но привлекать только заемный капитал нерационально. Необходимо удерживать соотношение собственного капитала к заемному. По его мнению, в этой ситуации у компании есть два пути — провести публичное размещение или привлечь инвестфонд. Провести private placement по пути к IPO — это логичный шаг, полагает он.
Аналитик «Уралсиб» Китти Панцхава считает, что инвестфонды в подобных сделках привлекает возможность эффективно вложить средства,. У авторитейлеров растет выручка, прибыль и рентабельность, при этом войти в их капитал на стадии роста можно со сравнительно небольшими затратами, объясняет она. Фонд подготовит компанию к публичному размещению и затем может с большей прибылью продать свою долю в ней. По ее оценке, примерно за три года, которые будет готовиться IPO, стоимость доли фонда может вырасти в три-четыре раза.