Для приобретения ТНК-ВР госкомпания «Роснефть» может занять в два раза больше, чем планировала, — до $35 млрд., вместо ранее заявленных $15 млрд. Если западные банки предоставят ей необходимые средства, это станет самым крупным кредитом, выданным российскому заемщику.
Для покупки ТНК-ВР, которой в равных долях владеют британская ВР и российский консорциум AAR, госкомпании, помимо прочего, придется заплатить $45 млрд. наличными. Британцы за свою долю требуют $17,1 млрд. и 12,84% казначейских акций «Роснефти», а AAR — $28 млрд. наличными. Кроме того, ВР сделала предложение «Роснефти» приобрести еще 600 млн ее акций (5,66%) за $4,8 млрд.
Финансировать сделку госкомпания намерена за счет собственных ($4,5 млрд.) и кредитных средств. Ранее компания искала $15 млрд. в зарубежных банках. Часть требуемых средств она собиралась получить в виде займов у собственных дочерних предприятий ($2,4 млрд.) и за счет размещения облигаций.
Изначально было понятно, что «Роснефти» придется занимать крупную сумму для покупки ТНК-ВР, и компания наверняка учитывала этот фактор. При этом потенциальные кредиторы готовы предоставить компании большую сумму, чем та, о которой сейчас идет речь в переговорах с иностранными банками.
Занять деньги за рубежом для «Роснефти» не составит труда. Для западных банков выдать кредит госкомапнии — крайне выгодное предложение. Когда в роли заемщика предстает государственная компания, риски банков-кредиторов резко снижаются. На погашение большого займа пойдет свободный денежный поток, который ежегодно генерирует ТНК-ВР. Он составляет примерно $6 млрд. в год, а это достаточная сумма для урегулирования долговых вопросов.
Большой долг увеличит риски «Роснефти». После сделки финансовое состояние «Роснефти» будет больше зависеть от стоимости нефти и курса доллара по отношению к рублю. На курсовой разнице доллар/рубль компания может потерять значительные средства.
«Роснефть» – лидер российской нефтяной отрасли и одна из крупнейших публичных нефтегазовых компаний мира. Основными видами деятельности «Роснефти» являются разведка и добыча нефти и газа, производство нефтепродуктов и продукции нефтехимии, а также сбыт произведенной продукции. Компания включена в перечень стратегических предприятий России. Ее основным акционером (75,16% акций) является ОАО «Роснефтегаз», на 100% принадлежащее государству. В свободном обращении находится около 15% акций Компании.
География деятельности «Роснефти» в секторе разведки и добычи охватывает все основные нефтегазоносные провинции России: Западную Сибирь, Южную и Центральную Россию, Тимано-Печору, Восточную Сибирь, Дальний Восток, шельф Арктических морей. Компания также реализует проекты в Казахстане, Алжире, Венесуэле и ОАЭ. Семь крупных НПЗ «Роснефти» распределены по территории России от побережья Черного моря до Дальнего Востока, а сбытовая сеть охватывает 41 регион страны. «Роснефти» принадлежит также 50% компании Ruhr Oel GmbH, владеющей долями в 4 НПЗ на территории Германии.
Компания располагает 22,8 млрд барр. н. э. доказанных запасов, что является одним из лучших показателей среди публичных нефтегазовых компаний мира. Обеспеченность Компании доказанными запасами углеводородов составляет 25 лет. Компания располагает также 12,5 млрд барр. н. э. вероятных запасов и 10,5 млрд барр. н. э. возможных запасов, которые являются источником восполнения доказанных запасов в будущем.