По данным газеты «Ведомости», вчера совет директоров «Лукойл» включил в повестку дня собрания акционеров вопрос о внесении в устав компании положения об объявленных акциях — 85 млн. обыкновенных акций номиналом 0,025 руб. каждая. Это почти 10% от нынешнего уставного капитала «Лукойл». Сейчас они стоят почти $7 млрд. Это даст возможность компании принимать решения о размещении допэмиссии акций в качестве альтернативного механизма привлечения финансовых средств.
Ранее «Лукойл» размещал акции в основном для консолидации собственных активов. В 2000 г. компания разместила по закрытой подписке 18,6 млн. ранее объявленных акций среди владельцев дочерних «Архангельскгеолдобыча», «Лукойл-Ухтанефтепереработка» и «Лукойл-Коминефтепродукт» в рамках перевода их на единую акцию холдинга.
«Лукойл» — крупнейшая нефтяная компания России. В 2006 г. добыла 95,2 млн. т нефти, переработала 53,9 млн. т. Выручка от реализации по US GAAP — $67,7 млрд., чистая прибыль — $7,48 млрд. Капитализация — $69,3 млрд. Топ-менеджеры компании контролируют более 25% ее акций, у ConocoPhillips — 20%, у российских физических лиц — 3,9%, остальные обращаются на биржах.
Аналитики «Альфа-банк» считают предложение директоров «Лукойл» объявить акции негативным для компании: она фактически признает, что в будущем может не найти лучшего способа привлечения средств, чем увеличение акционерного капитала, что приведет к разводнению текущих долей. По мнению экспертов, это может усугубить негативный эффект от опубликованных днем ранее слабых финансовых результатов компании.
Два инвестбанкира полагают, что объявленные акции могут понадобиться «Лукойл» для обмена акциями с ConocoPhillips. Акционеры российской компании могут сделать публичную оферту акционерам ConocoPhillips, предложив обменять их бумаги на акции «Лукойл».
Аналитик «Брокеркредитсервис» Максим Шеин считает, что еще одна версия, которую обсуждают на фондовом рынке: объявленные акции могут быть предназначены для выкупа компанией «Роснефть».