MD Medical Group Investments (MDMG) главного акушера-гинеколога Москвы Марка Курцера, управляющая сетью клиник «Мать и дитя», нашла первых инвесторов. Основной объем ее акций в ходе первичного размещения планирует выкупить «Российский фонд прямых инвестиций» (РФПИ). РФПИ по внутренним правилам инвестирует не менее $50 млн, столько же — соинвестор. Исходя из планируемой капитализации компании доля РФПИ с соинвестором может составить 10-11,6%.
РФПИ планирует получить место в совете директоров и намерен помогать расширению бизнеса компании в регионы России. В дальнейшем фонд совместно с компанией планирует обеспечить торговлю акциями MDMG на Московской бирже.
Напомним, что 1 октября 2012 года MDMG начала роуд-шоу в преддверии IPO на Лондонской бирже: ценовой диапазон размещения — $11,25-13,5 за GDR (расписка равна одной акции), общий объем размещения — $295-343 млн (включая опцион организаторов размещения Deutsche Bank и JPMorgan — до 15% от общего объема).
Инвесторам будут предложены расписки на новые акции MDMG на $150 млн, а еще примерно $100,5-141,5 млн планирует выручить за свои бумаги Курцер. Если размещение состоится полностью, free float составит до 35%, а капитализация компании — $855-995 млн (с учетом привлеченных денег) Закрытие книги заявок ожидается в середине октября. Привлеченные в результате размещения средства планируется направить на финансирование инвестпрограммы, в том числе на строительство госпиталя в Уфе.
MD Medical Group Investments Plc была создана в 2003 году. Сегодня в состав компании входят восемь клиник «Мать и дитя» в Москве, Санкт-Петербурге, Уфе и Перми, занимающими элитный сегмент в области акушерства, гинекологии и педиатрии, три из них (в Киеве и Иркутске) развиваются по системе франчайзинга.
Кроме того, MD Medical Group включает «Перинатальный медицинский центр» на Севастопольском проспекте в Москве, клиники «Ивамед», «Диламед» и «Листом», 60% »Клиники здоровья», а также строящийся перинатальный центр в Перми.
В ноябре 2012 г. планируется открытие многопрофильного клинического госпиталя в в Лапине в Одинцовском районе Московской области, основными специализациями которого станут женское здоровье, педиатрия, травматология и реабилитация. В 2013 г. компания планирует начать строительство перинатального медицинского центра в Уфе.
Компания уже не один год демонстрирует рекордно высокие показатели рентабельности (43,3% в первом полугодии 2012 года), что связано с низкой конкуренцией в отрасли (перинатальный медицинский центр – единственный в московском регионе частный родильный дом, где роды стоят порядка $10 000).
Выручка группы в 2011 г. составила 2,91 млрд руб., чистая прибыль - 924 млн руб. В I полугодии 2012 г. компания нарастила выручку на 49% - до 1,97 млрд руб. (годом ранее - 1,32 млрд руб.), чистую прибыль - на 84% - до 728 млн руб. (годом ранее - 396 млн руб.). EBITDA на тот же период составила $28 млн., соотношение чистого долга к EBITDA равно 1. Бенефициаром сети является главный акушер-гинеколог Москвы Марк Курцер.