Стали известны подробности готовящейся сделки по продаже 49,95% акций автодилера «Независимость» структурами «Альфа-групп» и Goldman Sachs. Консолидировать акции «Независимости» намерен ее основатель и ключевой владелец, Роман Чайковский, целиком выкупив пакет, принадлежащий А1, структуре «Альфа-групп». Выкуп может быть завершен в первом полугодии 2014 года. Финансирование для сделки могут предоставить американские инвестфонды. Основной вопрос в самих условиях сделки, основная проблема — в цене.
В конце 2012 года A1 с партнерами предлагали акции «Независимости» по оценке в 10 EBITDA за всю компанию или $275-300 млн за продаваемый пакет. Возможно несколько сценариев развития событий: выкуп профильным инвестором 100% «Независимости», выкуп структурами Романа Чайковского доли А1.
Для Романа Чайковского имеет смысл выкупать долю миноритариев. Это даст ему больше собственного комфорта и оперативности при принятии решений. Однако договориться о цене будет непросто. Если основатель получит миноритарный пакет «Независимости» за 4,5-5 EBITDA, то есть за $150-170 млн, это будет хорошо при текущем рынке.
Но есть и альтернативный вариант, при котором 100% «Независимости» покупает ГК «Эла». Сеть автосалонов ГК «Эла», прошлой осенью купившая более крупного автодилера «Автоспеццентр», а потом объединившая с ним активы, может стать одним из профильных инвесторов «Независимости». Эта сделка могла бы привести к созданию крупнейшего по выручке российского автодилера. При объединении в 2012 году совокупная выручка АСЦ и «Независимости» составила бы 100,21 млрд руб.
Группа компаний «Независимость», созданная в 1992 году, уже более 20 лет работает на российском рынке и является одним из крупнейших автомобильных дилеров федерального уровня. Согласно рейтингу журнала «АвтоБизнесРевю», Группа входит в ТОП-5 авторитейлеров страны по объему выручки. Компания специализируется на продаже и сервисном обслуживании автомобилей, оказывая услуги физическим и юридическим лицам.
Кроме того, в состав Группы входят такие бизнес-направления, как: «Независимость-INTRADE» – автомобили с пробегом, «Независимость-CARFIX» - кузовное производство, «Независимость-INFIN» – кредитование, страхование и лизинг. Группа компаний «Независимость» представлена в городах Центрального и Уральского регионов России: Москве, Екатеринбурге и Уфе.
Дилерский портфель компании постоянно расширяется и на данный момент включает марки Audi (Ауди Центр Москва, Ауди Центр Юго-Запад), Volkswagen («Авто Ганза»), BMW («Независимость»), Jaguar, Land Rover, Porsche, Volvo, Ford, Mazda, Peugeot, Mitsubishi, KIA. Дилерская сеть объединяет 18 автосалонов в Москве, 9 в Екатеринбурге и 5 в Уфе.
Группа компаний «Независимость» - лауреат премии «Права потребителей и качество обслуживания – 2012» в категории «Розничная торговля». По итогам 2012 года ГК «Независимость» продала 42,1 тыс. новых автомобилей (рост 24,9%), выручив 57,07 млрд руб. Рост EBITDA в 2012 году составил 29,8%, EBITDA около $60 млн (1,82 млрд руб.).