Управляющий директор портала Mergers.ru Юрий Игнатишин после анонсирования сделки между ЮТВ Холдинг и Disney взял интервью у Дмитрия Сергеева (исполнительный директор ЮТВ Холдинга).
Переговоры между Вашими компаниями не прекращались с 2009 года?
Переговоры относительно этой сделки велись последние несколько месяцев, в течение которых обсуждались форматы и условия сделки. Мы всегда были заинтересованы в создании полноценного семейного канала в России и рады, что в осуществлении наших планов нам помогла всемирно известная компания Disney.
Что изменилось в условиях сделки по сравнению с условиями, обсуждаемыми в 2009 году?
Это совершенно другая сделка, участники сделки тоже другие, поэтому было бы некорректно сравнивать две сделки.
Почему с Вашей точки зрения в 2009 году ФАС отказал в сделке, а сейчас разрешил? Что изменилось (законы, условия сделки, ситуация на рынке и т.п.)?
Я не хотел бы сравнивать эти две сделки, так как они совершенно разные, как я уже отметил.
Были ли у Вас другие варианты развития компании (другие партнеры, другие инструменты)?
Естественно, цель ЮТВ Холдинга – эффективно развивать все наши активы, поддерживать их рост. Были и другие варианты развития канала Семерка, но мы были заинтересованы в работе с Disney, мировым лидером медиа-индустрии, и видели огромный потенциал в совместном проекте по созданию нового семейного канала в России. Считаю, что это идеальный партнер для ЮТВ.
Почему выбрали Disney и что стало ключевым?
Disney – это всемирно известный, сильный бренд на рынке развлекательного телевидения во многих странах. Приход Disney на федеральное телевидение России – значимый шаг, который позволит создать совершенно новый продукт, не имеющий прямых конкурентов в стране. Мы открываем новую страницу в истории канала, и мы очень рады видеть ведущую и уважаемую международную медиа-корпорацию в качестве нашего партнера. Я уверен, что эти перемены сделают канал еще более успешным и будут способствовать дальнейшему росту ЮТВ Холдинга.
Прокомментируйте оценку будущей синергии от сделки и её размеры? Как будет достигаться синергия (через рост доходов или снижение затрат)?
Корпоративный центр ЮТВ Холдинга, компания «ЮТВ-Медиа», обеспечит новый канал всей необходимой инфраструктурой, которая будет общей для Канала Disneyи для нашего канала МУЗ. Конечно, это позволит получить экономию на масштабе.
Мы, безусловно, видим также синергии в реализации общих с российским офисом Disney коммерческих проектов, когда клиент сможет получить комплексное решение для рекламной кампании, включающее как телевизионное размещение на эфирном федеральном телеканале, так и участие в проектах Disney.
Кто выступил продавцом 49% акций канала? Кто является собственником невыкупленных 51% акций?
ЮТВ Холдинг продал 49% телеканала Семерка с целью создания нового эфирного Канала Disney и остается владельцем 51% канала.
Какова сумма сделки? Какая часть предназначена для инвестиций в новый канал, а какая продающим акционерам? Какая доля приходится на оплату нематериальными активами (контент, технологии)?
Компания Disney вложила денежные средства в создание нового телеканала и предоставит каналу значительную часть контента и свой обширный опыт в области маркетинга. ЮТВ Холдинг, в свою очередь, также внесет существенный вклад в развитие создаваемого канала благодаря знанию российского рынка, операционному опыту и опыту в сфере продаж, а также собственной сети телевизионных станций на территории страны. Сумму сделки мы официально не комментируем.
Привлекались ли Участниками к сделке консультанты (инвестиционные, юридические, консалтинговые, коммуникационные и пр.)? Какие задачи при проведении сделки были отданы не консультантам, а специалистам внутри компании?
Над сделкой работала большая команда, состоящая прежде всего из специалистов внутри обеих компаний. Мы не привлекали к сделке финансовых консультантов. Юридическим консультантом ЮТВ по сделке выступила компания Dewey and LeBoeuf, Disney также привлекал юридическую фирму в качестве своего консультанта. Коммуникационную поддержку оказывало международное агентство FTI Consulting.
На какое время рассчитан интеграционный процесс, как будет осуществляться и на чем концентрироваться?
Мы планируем запустить эфирный Канал Disney 31 декабря. ЮТВ Холдинг уже на протяжении нескольких месяцев работает с Disney над созданием программной сетки, формированием внутренних процессов работы и команды канала. Это команда первоклассных профессионалов, в нее входят как представители Disney, так и сотрудники нынешнего канала Семерка. Генеральным директором канала стал Константин Лиходедов, который и сейчас является Директором канала Семерка.
Планируется IPO компании? Если да, то когда и при каких условиях?
Мы всегда рассматривали и рассматриваем этот инструмент как один из возможных способов развития Холдинга и вариантов привлечения капитала. Мы будем ориентироваться на многие факторы, в том числе рыночные условия, для принятия каких-либо конкретных решений. У нас нет необходимости в срочном привлечении капитала в данный момент, поэтому мы намерены в первую очередь сконцентрироваться на операционном развитии, на улучшении показателей, дальнейшем росте наших активов.
Какая стратегия будет применяться в отношении персонала (как высшего так и среднего звена)? Планируются ли сокращения?
Мы очень гордимся всеми нашими сотрудниками, стремимся предоставлять им максимальные возможности для профессионального развития внутри Холдинга. Мы считаем, что сейчас наша команда является наиболее оптимальной и эффективной для дальнейшего роста компании, это та команда, которая позволяет нам непрерывно двигаться вперед, к новым достижениям, поэтому мы не планируем каких-либо сокращений. Вместе с тем мы всегда внимательно следим за рынком и открыты для рассмотрения новых кандидатур. Если мы видим, что человек сможет привнести существенный вклад в развитие холдинга, обладает ценным опытом и необходимыми знаниями, креативностью и целеустремленностью, мы с удовольствием рассмотрим такую возможность.
Планируется ли сохранить бренд «Семёрка»?
Телеканал «Семёрка» будет полностью трансформирован в Канал Disney. У нового телеканала будет новое название, новый дизайн и новое программное наполнение.