Контент-партнеры

Российский рынок M&A

ПериодСделкиОбъем
млн$
I кв.'19
102
10 161
IV кв.'18
177
6 529
III кв.'18
150
12 835

Крупнейшие сделки

ПокупательОбъектЦена
млн$
ГазпромбанкСтройгазконсалтинг (СГК)
6 612
TotalАрктик СПГ-2
4 500
DXC TechnologyLuxoft
2 000
  • Главная
  • Новости
  • НМТП подорожал на известии о продаже его акций «Транснефтью»

НМТП подорожал на известии о продаже его акций «Транснефтью»

29.09.2016, Mergers.ru

По данным газеты «Ведомости», президент «Транснефти» Николай Токарев обратился к президенту Владимиру Путину с просьбой рассмотреть возможность выхода монополии из Новороссийского торгового порта (НМТП).

Президент поручил проработать вопрос первому вице-премьеру Игорю Шувалову, а тот передал его в Минтранс, Минэкономразвития и Минэнерго.

Представитель Минтранса подтвердил, что министерство получило поручение, уточнив, что вопрос прорабатывается. Источник в Минэкономразвития также подтвердил получение письма. Человек, знакомый с акционерами НМТП, знает, что Российскому фонду прямых инвестиций (РФПИ) поручено найти инвестора на пакет «Транснефти».

Группа «Сумма» Зиявудина Магомедова и «Транснефть» на паритетных началах владеют 50,1% акций НМТП через Novoport Holding Ltd. «Транснефть» также контролирует 10,5% акций НМТП. Росимуществу принадлежит 20% акций, которые планируется приватизировать, структурам РЖД — 5,3%.

На Московской бирже НМТП сегодня прибавил в цене 3,85%, подорожав до 98,89 млрд руб. Индекс ММВБ снизился на 0,69%. Акции НМТП растут продолжительное время, аналитик ИФК «Метрополь» Андрей Рожков не исключает того, что бумаги растут на ожиданиях сделки.

Почему «Транснефть» готова продать акции, неясно. На Московской бирже 35,55% НМТП стоят 35 млрд руб.

Еще летом Токарев рассказывал, что Росимущество предлагало «Транснефти» обменять принадлежащие ей железнодорожные объекты на станции Грузовая, расположенной в порту Козьмино, на 5,3% акций НМТП, которыми владеет РЖД. А пару лет назад обсуждалась возможность вовсе передать «Транснефти» в управление госпакет НМТП.

Последние годы «Транснефть» считала НМТП профильным активом, который хорошо вписывался в ее бизнес-структуру, говорит аналитик ИФК «Метрополь» Андрей Рожков.

Планируя продать пакет в компании, «Транснефть» отходит от своей стратегии, что выглядит несколько странно, считает Рожков. Это может быть связано с торможением разделения компании на бизнесы по перевалке наливных и прочих грузов, добавляет он.

Чистый долг «Транснефти» на конец июня – 329,8 млрд руб., отношение к EBITDA – 0,9. Около 85% - это валютный долг: в 2009 г. компания взяла кредит у China Development Bank. Согласно отчету по РСБУ за II квартал 2016 г. «Транснефть» должна погасить $8,6 млрд.

Долгосрочная инвестпрограмма компании на 2014-2020 г. составляет около 2 трлн руб. При текущей капитализации НМТП порядка 100 млрд руб. «Транснефть» не получит за пакет больше 50 млрд руб.

Покупателем может быть структура, дружественная «Транснефти», - тогда компания не потеряет свое влияние на этот порт в долгосрочной перспективе.

Группа НМТП - крупнейший российский портовый оператор по объему грузооборота и крупнейший нефтяной порт. «Транснефть» и «Сумма» выкупили 50,1% порта у Kaldina Ltd. - структуры Аркадия Ротенберга, Александра Пономаренко и Александра Скоробогатько.

Пакет был оценен в $2,5 млрд, на 80% выше рынка, рассказывали  источники, близкие к покупателям. Но чистые затраты покупателей были невелики – около $350 млн: накануне совместная компания Магомедова и «Транснефти» – кипрская Omirico Ltd. - продала самому НМТП другой порт, Приморский. Сумма этой сделки объявлялась еще в октябре – $2,153 млрд.

Спустя несколько лет отношения партнеров разладились, и они даже обсуждали раздел активов: госкомпания должна получить нефтеналивные терминалы, «Сумма» - сухогрузные. Но год назад первый вице-президент «Транснефти» Максим Гришанин говорил, что вопрос снят с повестки.

 

Слияния и поглощения в России. Использование информации

Настоящий сайт, размещенная на нем информация, текстовые и графические материалы, средства индивидуализации, а также любые связанные с ними права принадлежат ООО Сбондс.ру (далее — Cbonds Group). Воспроизведение, изменение, распространение или иное использование указанной информации, полностью или частично, другими лицами без письменного согласия Cbonds Group запрещено.

Cbonds Group вправе без предварительного уведомления вносить изменения в любые разделы настоящего сайта, а также обновлять содержимое или прекращать работу отдельных разделов сайта или сайта целиком в любое время по своему собственному усмотрению.

Cbonds Group предпринимает разумные меры по сохранению конфиденциальности любой информации, которая может время от времени передаваться через данный сайт и, при этом, вправе использовать такую информацию, включая, помимо прочего, персональные данные, для предоставления информации об услугах Cbonds Group, а также раскрывать такую информацию своим работникам, представителям, агентам или аффилированным лицам, а также государственным органам, требующим раскрытия такой информации на законном основании.

Информация, размещенная на данном сайте, не предназначена для распространения или использо-вания в любом государстве или юрисдикции, где ее распространение является противоречащим применимому законодательству и/или требует какой-либо регистрации со стороны Cbonds Group.

Информация, содержащаяся в материалах настоящего сайта, если специально не оговорено иное, носит информационный вспомогательный характер и/или является исключительно частным суж-дением специалистов Cbonds Group, не является рекламой каких-либо финансовых инструментов, продуктов или услуг или предложением/рекомендацией совершать операции на рынке ценных бумаг, а равно не может быть использована в качестве допустимого доказательства при урегулировании споров в судебном или во внесудебном порядке.

Любые инвестиции в ценные бумаги, иные финансовые инструменты или объекты, упоминаемые в материалах сайта, могут быть связаны со значительным риском, могут оказаться неэффективными или неприемлемыми для той или иной категории инвесторов. Необходимо обладать определенными знаниями и опытом в финансовых вопросах, в вопросах оценки преимуществ и рисков, связанных с инвестированием в тот или иной финансовый инструмент.

Cbonds Group предпринимает разумные усилия для получения размещаемой на сайте информации из источников, по ее мнению, заслуживающих доверия, но Cbonds Group не делает никаких заверений в отношении того, что информация или оценки, содержащиеся на настоящем сайте, являются достоверными, точными, своевременными или полными.

Ни Cbonds Group, ни кто-либо из ее работников, представителей, агентов или аффилированных лиц не несет ответственности:
• в отношении финансовых результатов, полученных в практической деятельности на основании использования информации, содержащейся на настоящем сайте;
• за достоверность любой информации, приведенной в составе правомерно размещенных на сайте материалов из внешних источников, и любые последствия использования этой ин-формации;
• за убытки, вызванные или возникшие в связи с настоящим сайтом, доступом к нему или невозможностью такого доступа, его использованием, неисправностями или перерывами в работе сайта или в результате какого-либо иного действия или бездействия сторон, вовлеченных в создание сайта или предоставления данных, содержащихся на сайте, независимо от того, контролирует ли Cbonds Group, привлеченные Cbonds Group лица либо поставщики программного обеспечения или услуг обстоятельства на это влияющие;
• за убытки, причиненные компьютерным вирусом во время передачи или получения доступа к услугам или информации на настоящем сайте, или же причиненные другим компьютерным кодом или программным средством, которые могут использоваться для получения доступа, уничтожения информации, повреждения, прерывания или создания другой помехи для работы настоящего сайта или программного, аппаратного обеспечения, информации или имущества любого пользователя.

Некоторые интернет-сайты могут содержать указатели для перехода на данный сайт, при этом, Cbonds Group не несет ответственность за содержание таких сайтов или за предлагаемые через них продукты или услуги, равно как за убытки любого рода, возникающие в связи с доступом, использованием, функционированием или соединением с другими интернет-сайтами, осуществленными с настоящего сайта.

Любые риски, вызванные или возникшие в связи с использованием настоящего сайта, несут исключительно его посетители.

показать весь текстскрыть текст