Российский рынок M&A

ПериодСделкиОбъем
млн$
III кв.'24
85
10 223
II кв.'24
98
2 943
I кв.'24
82
7 995

Крупнейшие сделки

ПокупательОбъектЦена
млн$
ЗПИФ Консорциум.ПервыйЯндекс
5 015
Группа компаний МангазеяАО Полиметалл
3 690
ВТБПервая грузовая компания (ПГК)
2 910

ЗА ЧЕМ СЛЕДИТЬ

Самое популярное среди инвестиций
2 568,60  (-28,29%)
803,70  (-12,59%)
5 948,71  (+31,60%)
97 044,30  (+2 595,66%)
3 328,61  (+248,74%)
74,23  (+0,92%)
Источник Investfunds
  • Главная
  • Новости
  • Издательство «Эксмо» спасло от банкротства и завершило сделку…

Издательство «Эксмо» спасло от банкротства и завершило сделку по приобретению Издательства АСТ

24.12.2013, Ведомости

Владелец «Эксмо» Олег Новиков оформил покупку конкурента — книжной группы АСТ. Вместе эти компании выпускают каждую пятую книгу в России. Новиков реализовал опцион на покупку бизнеса АСТ, сделка была закрыта в начале декабря. Совладелец «Эксмо» получил опцион сроком на три года летом прошлого года. Тогда же топ-менеджмент «Эксмо» фактически начал управлять бизнесом конкурента. Бывшие собственники группы АСТ Олег Бартеньев, Юрий Дейкало и Яков Хелемский подтвердили, что сделка закрыта.

Новиков стал владельцем 95%, а Дейкало — 5% долей ООО «Издательство «АСТ». На эту компанию переведен книжный бизнес АСТ. Новая структура продолжит действовать операционно независимо от «Эксмо», у нее собственная система дистрибуции. Бренд АСТ также сохранится.

До прошлого года АСТ и «Эксмо» были крупнейшими книжными издательскими группами на рынке России с сопоставимой выручкой — 6,5 млрд руб. и 6 млрд руб. в 2011 г. соответственно. Эти группы специализируются на издании массовой литературы. В 2012 г. АСТ и «Эксмо» вместе отпечатали 19,1% всех книг по тиражу и 13,2% по названиям.

Поглощение АСТ произошло после того, как весной 2012 г. налоговая инспекция предъявила к нескольким компаниям группы претензии на 6,7 млрд руб. за использование фирм-однодневок. Было возбуждено уголовное дело по факту уклонения от уплаты налогов. Впрочем, к тому моменту АСТ уже фактически была банкротом. После кризиса 2008-2009 гг. у группы возник большой кассовый разрыв, но ее акционеры продолжали наращивать финансовую нагрузку, все больше инвестируя в дистрибуцию в расчете на быстрое восстановление рынка. Так, в 2011 г. АСТ выдала кредит на 0,5 млрд руб. крупнейшей книжной сети «Топ-книга» (впоследствии обанкротилась).

После предъявления налоговых претензий и возбуждения уголовного дела группа стала фактически неработоспособной, объяснял прошлым летом Новиков, и ждать, когда сделка может быть завершена, опасно — бизнес может развалиться полностью, поэтому и был избран формат опциона. С учетом дивидендов после реализации опциона акционеры АСТ могут получить за весь издательский бизнес около $70 млн, рассказывал он.

Чтобы избежать обременений, Новиков не стал приобретать действующие компании АСТ, а перевел весь ее книжный бизнес на ООО «Издательство «АСТ». Эта компания существовала и раньше, но не вела операционной деятельности, уточнил он. По договоренности с акционерами старой АСТ эта компания перезаключила договоры с большинством авторов группы, туда же перешли около 90% ее сотрудников. В результате бизнес АСТ по сравнению с 2011 г. сократился примерно на четверть, рассказал Новиков, выручка компании в этом году составит около 4,5 млрд руб. Сейчас Новиков — гендиректор и «Эксмо», и АСТ.

Издательство АСТ – одно из крупнейших издательств на российском книжном рынке. Оно  выпускает книги практически всех жанров для самой широкой аудитории. Книги, выпущенные АСТ, завоёвывают лучшие места на литературных конкурсах и награждаются престижными литературными премиями, такими как «Русский Букер», Большая книга», «Рукопись года», «Национальный бестселлер» и др. АСТ издает практически всю русскую и зарубежную классику, учебники и учебные пособия, великое разнообразие прикладных книг.

АСТ сотрудничает с крупнейшими иностранными литературными агентствами и всегда находится в курсе мировых литературных трендов. В авторском портфеле издательства самые громкие имена: лауреаты литературных премий; самые популярные и модные авторы; медиазвезды; актеры; телеведущие и журналисты; политики и общественные деятели.

Среди них: Анатолий Брусникин, Михаил Веллер, Екатерина Вильмонт, Януш Леон Вишневский, Юлия Гиппенрейтер, Дмитрий Глуховский, Полина Дашкова, Роман Злотников, Александр Кабаков, Даниил Корецкий, Татьяна Луганцева, Сергей Лукьяненко, Александр Мазин, Анна Малышева, Сергей Минаев, Елена Михалкова, Мирзакарим Норбеков, Виктория Платова, Наталья Правдина, Павел Санаев, Александр Свияш, Татьяна Соломатина, Владимир Сорокин, братья Стругацкие, Виктор Суворов, Сергей Тармашев, Витория Токарева, Эдуард Тополь, Сталик Ханкишиев, Елена Чижова, Юлия Шилова, Михаил Шишкин, а также Дэн Браун, Анна Гавальда, Джон Гришэм, Стивен Кинг, Дуглас Коупленд, Пауло Коэльо, Станислав Лем, Джоанна Линдсей, Колин Маккалоу, Джудит Макнот, Стефани Майер, Чак Паланик, Джеймс Паттерсон, Уилбур Смит, Бертрис Смолл, Николас Чарльз Спаркс, Даниэла Стил, Дж.Р.Р.Толкин, Джон Фаулз, Сидни Шелдон.

Ежемесячно из печати выходит более 800 новых книг (без учета допечаток и переизданий).В 2012 году были сформированы новые редакционно-издательские группы – «Жанры», «NeoСlassic», «Времена» и т.д. Усиливаются позиции и возможности редакционных брендов, уже зарекомендовавших себя на рынке: CORPUS, «Редакция Елены Шубиной», «Планета Знаний» и др.
 

Слияния и поглощения в России. Использование информации

Настоящий сайт, размещенная на нем информация, текстовые и графические материалы, средства индивидуализации, а также любые связанные с ними права принадлежат ООО Сбондс.ру (далее — Cbonds Group). Воспроизведение, изменение, распространение или иное использование указанной информации, полностью или частично, другими лицами без письменного согласия Cbonds Group запрещено.

Cbonds Group вправе без предварительного уведомления вносить изменения в любые разделы настоящего сайта, а также обновлять содержимое или прекращать работу отдельных разделов сайта или сайта целиком в любое время по своему собственному усмотрению.

Cbonds Group предпринимает разумные меры по сохранению конфиденциальности любой информации, которая может время от времени передаваться через данный сайт и, при этом, вправе использовать такую информацию, включая, помимо прочего, персональные данные, для предоставления информации об услугах Cbonds Group, а также раскрывать такую информацию своим работникам, представителям, агентам или аффилированным лицам, а также государственным органам, требующим раскрытия такой информации на законном основании.

Информация, размещенная на данном сайте, не предназначена для распространения или использо-вания в любом государстве или юрисдикции, где ее распространение является противоречащим применимому законодательству и/или требует какой-либо регистрации со стороны Cbonds Group.

Информация, содержащаяся в материалах настоящего сайта, если специально не оговорено иное, носит информационный вспомогательный характер и/или является исключительно частным суж-дением специалистов Cbonds Group, не является рекламой каких-либо финансовых инструментов, продуктов или услуг или предложением/рекомендацией совершать операции на рынке ценных бумаг, а равно не может быть использована в качестве допустимого доказательства при урегулировании споров в судебном или во внесудебном порядке.

Любые инвестиции в ценные бумаги, иные финансовые инструменты или объекты, упоминаемые в материалах сайта, могут быть связаны со значительным риском, могут оказаться неэффективными или неприемлемыми для той или иной категории инвесторов. Необходимо обладать определенными знаниями и опытом в финансовых вопросах, в вопросах оценки преимуществ и рисков, связанных с инвестированием в тот или иной финансовый инструмент.

Cbonds Group предпринимает разумные усилия для получения размещаемой на сайте информации из источников, по ее мнению, заслуживающих доверия, но Cbonds Group не делает никаких заверений в отношении того, что информация или оценки, содержащиеся на настоящем сайте, являются достоверными, точными, своевременными или полными.

Ни Cbonds Group, ни кто-либо из ее работников, представителей, агентов или аффилированных лиц не несет ответственности:
• в отношении финансовых результатов, полученных в практической деятельности на основании использования информации, содержащейся на настоящем сайте;
• за достоверность любой информации, приведенной в составе правомерно размещенных на сайте материалов из внешних источников, и любые последствия использования этой ин-формации;
• за убытки, вызванные или возникшие в связи с настоящим сайтом, доступом к нему или невозможностью такого доступа, его использованием, неисправностями или перерывами в работе сайта или в результате какого-либо иного действия или бездействия сторон, вовлеченных в создание сайта или предоставления данных, содержащихся на сайте, независимо от того, контролирует ли Cbonds Group, привлеченные Cbonds Group лица либо поставщики программного обеспечения или услуг обстоятельства на это влияющие;
• за убытки, причиненные компьютерным вирусом во время передачи или получения доступа к услугам или информации на настоящем сайте, или же причиненные другим компьютерным кодом или программным средством, которые могут использоваться для получения доступа, уничтожения информации, повреждения, прерывания или создания другой помехи для работы настоящего сайта или программного, аппаратного обеспечения, информации или имущества любого пользователя.

Некоторые интернет-сайты могут содержать указатели для перехода на данный сайт, при этом, Cbonds Group не несет ответственность за содержание таких сайтов или за предлагаемые через них продукты или услуги, равно как за убытки любого рода, возникающие в связи с доступом, использованием, функционированием или соединением с другими интернет-сайтами, осуществленными с настоящего сайта.

Любые риски, вызванные или возникшие в связи с использованием настоящего сайта, несут исключительно его посетители.

показать весь текстскрыть текст